กฎการขายล้าง

กรมสรรพากรและรัฐสภาได้ออกแบบรหัสภาษีของสหรัฐอเมริกาให้ยุติธรรมที่สุด เป้าหมายคือการเก็บภาษีผู้คนเมื่อพวกเขามีวิธีที่จะจ่ายแล้วลดหย่อนให้พวกเขาบ้างเมื่อพวกเขาไม่มี

ตัวอย่างเช่น หากคุณขายสินทรัพย์ที่ขาดทุน IRS อนุญาตให้คุณหักจากรายได้ที่ต้องเสียภาษีของคุณ ซึ่งจะช่วยลดผลกระทบต่อการเงินของคุณ อย่างไรก็ตาม มีกฎหมายเพื่อป้องกันการละเมิด

ในโพสต์นี้ เราจะสำรวจความหมายของกฎการขายล้างของ IRS และกรณีที่นำไปใช้ หากคุณขายสินทรัพย์โดยขาดทุนและต้องการหักรายได้ที่ต้องเสียภาษีตามกฎหมาย ตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณไม่ได้ซื้อสินทรัพย์ที่คล้ายคลึงกันอย่างมากในอนาคตอันใกล้นี้ หากคุณทำเช่นนั้น คุณอาจถูกมองว่าละเมิดกฎการขายซักล้าง

อธิบายกฎการขายล้าง

การล้างการขายจะเกิดขึ้นเมื่อคุณขายหลักทรัพย์ทางการเงินในบัญชีที่ต้องเสียภาษี แล้วซื้อคืนสินทรัพย์ที่คล้ายคลึงหรือเหมือนกันภายใน 30 วันของการขายครั้งแรก คำว่า "ล้าง" มาจากวลี "มันล้าง" หมายความว่าการขายและการซื้อคืนไม่มีผลกระทบต่อการจัดสรรสินทรัพย์ในพอร์ตของคุณ กฎการล้างของ IRS ได้รับการออกแบบมาเพื่อป้องกันไม่ให้สิ่งนี้เกิดขึ้น

เพื่อความชัดเจน การล้างการขายจะเกิดขึ้นเมื่อสิ่งต่อไปนี้เกิดขึ้นภายใน 30 วันนับจากการขายสินทรัพย์หรือความมั่นคงทางการเงิน:

• คุณซื้อหุ้นหรือหลักทรัพย์ที่เหมือนกันหรือคล้ายกันสำหรับบัญชีซื้อขายหุ้นของคุณ
• คุณซื้อหุ้นหรือหลักทรัพย์ที่เหมือนกันสำหรับ IRA หรือ Roth IRA . ของคุณ
• คุณได้รับตัวเลือกสัญญาเพื่อซื้อหุ้นหรือหลักทรัพย์ที่เหมือนกัน

เนื่องจากความสูญเสียสามารถหักลดหย่อนภาษีได้ บางคนจึงพยายามใช้การขายแบบล้างข้อมูลเพื่อลดรายได้หรือภาระภาษีกำไรจากการขายหลักทรัพย์ การขายสินทรัพย์ที่ขาดทุนเมื่อตลาดตกต่ำและซื้อคืนหลังจากนั้นไม่นาน พวกเขาสามารถอ้างสิทธิ์การหักภาษีโดยไม่ต้องทำการเปลี่ยนแปลงจริงใด ๆ กับผลงานผสมของพวกเขา

กฎการขายล้างมีผลกับสินทรัพย์ทางการเงินทั่วไปทุกประเภท รวมถึงกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน กองทุนรวม หุ้น และพันธบัตรที่ถืออยู่ในบัญชีที่ต้องเสียภาษี นอกจากนี้ยังป้องกันไม่ให้นักลงทุนโอนสินทรัพย์ระหว่างบัญชีต่างๆ ตัวอย่างเช่น คุณไม่สามารถขายสินทรัพย์ในบัญชีของคุณแล้วซื้อคืนในบัญชีของคู่สมรสของคุณ (ภายใน 30 วัน) และยังมีสิทธิ์ได้รับการหักภาษี

อะไรที่มีคุณสมบัติเป็น Wash Sale?

สิ่งที่มีคุณสมบัติเป็นการล้างการขายนั้นค่อนข้างตรงไปตรงมาในกรณีของสต็อกแต่ละรายการ ตัวอย่างเช่น หากนักลงทุนขายหุ้นของ Apple แล้วซื้อคืนตำแหน่งเดิมในวันถัดไป กรมสรรพากรจะถือว่าหุ้นนั้นเหมือนกันอย่างมาก ดังนั้นจึงเป็นการขายล้าง

อย่างไรก็ตามสิ่งต่าง ๆ มีความซับซ้อนสำหรับการลงทุนแบบรวมกลุ่ม เนื่องจาก ETF สามารถมีการลงทุนหลายร้อยรายการ หลายรายการจึงมีหุ้นของ Apple ดังนั้น นักลงทุนรายเดียวกันที่ขายหุ้น Apple แล้วซื้อ ETF ที่มี Apple อาจทำผิดกฎการขายล้างข้อมูล

ในทำนองเดียวกัน นักลงทุนอาจฝ่าฝืนกฎการล้างการขายเมื่อพวกเขาเปลี่ยนจากกองทุนรวมที่ขาดทุนในปัจจุบันเป็นกองทุนอื่นภายใน 30 วัน โดยอ้างว่ามีการหักภาษีในกระบวนการ การเปลี่ยนจากกองทุนรวมที่ใช้เทคโนโลยีเป็นกองทุนเพื่อการเกษตรจะไม่ทำให้เกิดกฎการขายล้างของ IRS แต่อาจย้ายระหว่างกองทุนเทคโนโลยีสองกองทุน

ทุกอย่างขึ้นอยู่กับสิ่งที่กรมสรรพากรสามารถโต้แย้งได้อย่างน่าเชื่อถือ ในสถานการณ์ส่วนใหญ่ นักลงทุนปฏิบัติตามแบบอย่าง (นั่นคือสิ่งที่ IRS อนุญาตในอดีต) หรือรับคำแนะนำทางการเงินอย่างมืออาชีพ

น่าสนใจ คุณมีความเสี่ยงสูงที่จะฝ่าฝืนกฎการขายล้างเมื่อสลับไปมาระหว่างกองทุนที่มีการจัดการแบบพาสซีฟ เช่น ETF มากกว่ากองทุนรวมที่มีการจัดการอย่างแข็งขัน เนื่องจาก ETF เป็นเพียงการติดตามตลาด พวกเขาจึงมักมีองค์ประกอบที่คล้ายคลึงกันในวงกว้าง

กรมสรรพากรอาจพิจารณา ETF ตัวติดตาม S&P 500 ของ Vanguard และ ETF ตัวติดตาม S&P 500 ของ MSCI ว่ามีความคล้ายคลึงกันอย่างมากเนื่องจากมีหุ้นเหมือนกันในอัตราส่วนที่คล้ายคลึงกัน

น่าเสียดายที่ IRS ไม่ได้ให้คำจำกัดความที่ชัดเจนเกี่ยวกับความหมายของหลักทรัพย์ที่ "คล้ายกันอย่างมาก" หรือ "เหมือนกันอย่างมาก" ดังนั้น เพื่อความปลอดภัย คุณอาจต้องการเลือกหลักทรัพย์จากผู้ให้บริการหรืออุตสาหกรรมต่างๆ หากมีข้อสงสัย ให้พูดคุยกับที่ปรึกษาทางการเงินเสมอ

ตัวอย่างกฎการขายล้าง

การอภิปรายกฎการขายล้างในแง่ทฤษฎีอาจคลุมเครือเล็กน้อย ดังนั้น ในส่วนนี้ เราจะมาดูตัวอย่างการลดราคาล้างรถ

หุ้น

สมมติว่านักลงทุนซื้อหุ้น Apple ในวันที่ 1 พฤษภาคม ในราคา 20,000 ดอลลาร์ จากนั้นเขาก็ขายมันในวันที่ 1 มิถุนายนด้วยราคา 15,000 ดอลลาร์ และขาดทุน 5,000 ดอลลาร์ ซึ่งเขาใช้เพื่อจุดประสงค์ในการหักภาษี หากเขาไม่ทำการซื้อขายในหลักทรัพย์ที่คล้ายคลึงกันอย่างมากภายใน 30 วัน เขาจะไม่ทำผิดกฎการขายล้าง อย่างไรก็ตาม หากเขาซื้อหุ้น Apple คืนในวันที่ 15 มิถุนายน (หรือวันอื่นใดภายในระยะเวลา 30 วันหลังจากการขาย) การหักภาษีของเขาจะถือเป็นโมฆะ

ETFs

กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETFs) เป็นกลุ่มของหลักทรัพย์ทางการเงินที่ประกอบด้วยหุ้น พันธบัตร หรือแม้แต่สกุลเงินดิจิทัล ด้วยเหตุนี้ จึงนับเป็นอนุพันธ์ ซึ่งเป็นตลาดรองสำหรับการลงทุนประเภทหนึ่ง

สมมติว่านักลงทุนซื้อ ARKK ETF มูลค่า 5,000 เหรียญสหรัฐในวันที่ 10 มีนาคม จากนั้นขายในวันที่ 14 มีนาคมในราคา 4,000 เหรียญสหรัฐ และขาดทุน 1,000 เหรียญสหรัฐ นักลงทุนสามารถหักขาดทุน 1,000 ดอลลาร์จากรายได้ที่ต้องเสียภาษีของเธอสำหรับปี ตราบใดที่เธอไม่ซื้อคืน ARKK ETF ภายใน 30 วัน หากทำเช่นนั้น เธอจะถูกตัดสิทธิ์จากการหักภาษี

กองทุนรวม

กองทุนรวมเป็นกลุ่มหลักทรัพย์ที่มีการจัดการอย่างแข็งขัน บริษัทเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการวิจัยที่พวกเขาอ้างว่าให้ผลตอบแทนที่เหนือตลาดแก่ลูกค้า น่าเสียดายที่กองทุนรวมหลายแห่งมีผลการดำเนินงานต่ำกว่ามาตรฐานและสูญเสียเงินของนักลงทุนอย่างแท้จริง

ตัวอย่างเช่น บุคคลทั่วไปสามารถลงทุน $100,000 ในกองทุนรวมในวันที่ 1 พฤศจิกายน จากนั้นจึงขายในวันที่ 20 พฤศจิกายน โดยขาดทุน $25,000 เพื่อหลีกเลี่ยงการปฏิบัติตามกฎการขายล้างที่ผิดพลาด นักลงทุนต้องรอ 31 วันก่อนนำทุนไปลงทุนใหม่กับผู้ให้บริการกองทุนรวมหรือเลือกกองทุนที่ต่างออกไปอย่างมีสาระสำคัญ

กฎการขายล้างนำไปใช้กับ Crypto หรือไม่

เนื่องจาก cryptocurrencies ไม่ใช่สินทรัพย์ทั่วไป IRS กล่าวว่ากฎการขายล้างไม่มีผลบังคับใช้ ดังนั้น นักลงทุน crypto มีความสามารถในการขายโทเค็นที่ขาดทุน หักภาษี แล้วซื้อเหรียญคืนทันทีโดยไม่ละเมิดกฎใดๆ

ด้วยเหตุนี้ การเก็บเกี่ยวที่ขาดทุนทางภาษีจึงมีประสิทธิภาพมากกว่าการลงทุนในสกุลเงินดิจิทัลมากกว่าหุ้นและหลักทรัพย์อย่างมีนัยสำคัญ สมมติว่าคุณซื้อ Dogecoin มูลค่า 3,000 ดอลลาร์ในวันที่ 7 มกราคม จากนั้นขายไปในราคา 2,500 ดอลลาร์ในวันที่ 10 มกราคม ทำให้ขาดทุน 500 ดอลลาร์ ภายใต้กฎปัจจุบัน คุณสามารถใช้การสูญเสียเพื่อลดรายได้ที่ต้องเสียภาษีของคุณ แม้ว่าคุณจะซื้อ Dogecoin คืนทันทีหลังจากขายไปแล้วก็ตาม

สภาคองเกรสเพิ่งย้ายมาเพื่อปิดช่องโหว่นี้ อย่างไรก็ตาม ในขณะที่เขียนยังไม่มีกฎการขายล้างสำหรับสกุลเงินดิจิทัล ซึ่งหมายความว่าปี 2022 อาจเป็นโอกาสที่ดีในการลดการเรียกเก็บเงินภาษีในปีหน้า

ถึงกระนั้น ธุรกรรมการเก็บเกี่ยวที่สูญเสียทางภาษีของสกุลเงินดิจิทัลอาจขัดต่อหลักคำสอนเรื่องสารทางเศรษฐกิจ ตัวอย่างเช่น IRS อาจไม่อนุญาตให้มีการทำธุรกรรมบางอย่างหากบุคคลยังคงอยู่ในตำแหน่งทางเศรษฐกิจเดียวกันหลังจากการทำธุรกรรมเกิดขึ้น

มีวิธีแก้ไขปัญหาการขายแบบ Wash-Sale หรือไม่?

เมื่อนักลงทุนเข้าใจกฎ Wash-sale แล้ว พวกเขามักจะต้องการทราบว่ามีวิธีแก้ไขปัญหาชั่วคราวหรือไม่ บางทีกลยุทธ์ที่ชัดเจนที่สุดคือรอ 31 วันก่อนซื้อคืนสินทรัพย์ที่คล้ายคลึงกันอย่างมาก ด้วยวิธีนี้ นักลงทุนสามารถหักลดหย่อนภาษีได้อย่างเหมาะสม จากนั้นจึงจัดตั้งตำแหน่งเดิมของตนขึ้นใหม่อย่างรวดเร็วในภายหลัง

ระยะเวลารอคอยที่ยอมรับได้ 31 วันหรือไม่นั้นขึ้นอยู่กับตลาด ในสถานการณ์ที่มีความผันผวนสูง เช่น สินค้าโภคภัณฑ์หรือหุ้นเติบโต ความล่าช้าเช่นนี้อาจนำไปสู่ความผันผวนของราคา อย่างไรก็ตาม สำหรับหุ้นมูลค่าหรือหุ้นบลูชิพ ราคาอาจไม่เปลี่ยนแปลงมากนัก

อีกกลยุทธ์หนึ่งคือการหาการลงทุนที่แตกต่างกันอย่างมากซึ่งเติมเต็มช่องเดียวกันในพอร์ตของคุณ ตัวอย่างเช่น หากคุณขายหุ้น Apple คุณสามารถซื้อหุ้นของบริษัทที่มีความเสี่ยงและลักษณะการทำงานที่คล้ายคลึงกัน เช่น Google หรือ Microsoft คืนได้ ในกรณีนี้ รัฐบาลจะมองว่าการซื้อคืนนั้นแตกต่างอย่างมาก

คุณยังสามารถลองซื้อคืน ETF ที่มีหุ้นที่คุณขายได้ ตัวอย่างเช่น หากคุณทิ้งหุ้นของ Intel คุณอาจพิจารณาซื้อกองทุนติดตามดัชนี S&P 500 ETF ที่มีหุ้นของบริษัทคืนพร้อมกับกองทุนอื่นๆ

ในทำนองเดียวกัน หากคุณเป็นเจ้าของ S&P 500 ETF สำหรับการติดตามตลาดอยู่แล้ว และต้องการแทนที่ด้วยสิ่งที่มีความหลากหลายเท่าเทียมกัน คุณอาจพิจารณาตัวติดตามดัชนีที่ติดตามตลาดอื่น เช่น NASDAQ หรือ FTSE ETF

สุดท้าย คุณสามารถหลีกเลี่ยงกฎการขายล้างรถโดยปฏิบัติตามแผนการลงทุนระยะยาว แทนที่จะขายในขณะที่ตลาดเริ่มตกต่ำแล้วซื้อกลับเมื่อมันเพิ่มขึ้น ให้อยู่ในตลาดต่อไป ด้วยวิธีนี้ คุณสามารถหลีกเลี่ยงความตื่นตระหนกที่หลีกเลี่ยงไม่ได้ซึ่งกินนักลงทุนเป็นระยะและสร้างผลตอบแทนในระยะยาว

ผลกระทบทางภาษีของการขายล้างคืออะไร?

หากคุณมีส่วนร่วมในการขายล้าง IRS จะไม่อนุญาตให้คุณเรียกร้องค่าเสียหายใด ๆ จากใบเรียกเก็บเงินภาษีในปัจจุบันและอนาคตของคุณ ดังนั้น หากคุณนับการสูญเสียเงินทุนเพื่อชดเชยรายได้ที่ต้องเสียภาษีหรือกำไรจากการขายของคุณ คุณอาจต้องหักภาษีมากกว่าที่คุณคาดไว้

Wash Sales ผิดกฎหมายหรือไม่?

ขายล้างเองไม่ผิดกฎหมาย อย่างไรก็ตาม การอ้างสิทธิ์ลดหย่อนภาษีจากการขายล้างคือ

ตามที่คุณอาจคาดไว้ IRS ไม่สนใจว่าคุณซื้อและขายหลักทรัพย์ที่คล้ายคลึงกันมากกี่ครั้งในช่วง 30 วันตลอดทั้งปี แต่จะเริ่มขมวดคิ้วหากสังเกตว่าคุณกำลังอ้างสิทธิ์ลดหย่อนภาษีจากการขายล้าง ในหลายกรณี มันจะปฏิเสธการอุทิศตนที่ต้นทาง นำการชำระภาษีเต็มจำนวนจากคุณ

บทสรุป

ในโพสต์นี้ เราตอบคำถามว่า "กฎการขายล้างคืออะไร" กล่าวง่ายๆ กฎการขายล้างหมายความว่าคุณไม่สามารถเรียกร้องการหักภาษีสำหรับการสูญเสียที่ไม่ส่งผลให้เกิดการเปลี่ยนแปลงที่มีความหมายต่อสถานะทางการเงินของคุณ ตัวอย่างเช่น คุณไม่สามารถขายหุ้น เรียกร้องค่าเสียหายที่หักลดหย่อนภาษีได้ จากนั้นจึงซื้อหุ้นคืนทันที โดยปล่อยให้การจัดสรรสินทรัพย์ในพอร์ตของคุณไม่เปลี่ยนแปลง

จุดประสงค์ของกฎการขายล้างคือเพื่อป้องกันการเก็บภาษี ซึ่งเป็นวิธีการที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนในตลาดที่มีความผันผวนสูง ขายขาดทุน และใช้เพื่อวัตถุประสงค์ในการลดภาษี ระยะเวลาการขายล้างคือ 30 วันเพื่อให้บุคคลมีความเสี่ยงเพียงพอที่จะชดเชยการชนะภาษีทันที

ในท้ายที่สุด รหัสภาษีของสหรัฐฯ พยายามที่จะให้ความเป็นธรรมกับผู้เข้าร่วมทุกคน ดังนั้นกรมสรรพากรจึงอนุญาตให้บุคคลชดเชยการสูญเสียเงินทุนที่แท้จริงกับรายได้ที่ต้องเสียภาษี อย่างไรก็ตาม การใช้กฎดังกล่าวค่อนข้างซับซ้อนในความเป็นจริง เนื่องจากมีวิธีแก้ไขปัญหาชั่วคราวมากมายที่ผู้เสียภาษีหันไปใช้