Можете ли вы на самом деле победить фондовый рынок?

Это спонсируемый пост Motley Fool. Мы сотрудничаем только с брендами, имеющими хорошую репутацию и, по нашему мнению, полезными для наших читателей.

Инвестирование в акции является популярной стратегией пассивного дохода для создания богатства на всю жизнь. Хотя индексные фонды могут быть основой портфелей многих инвесторов, эти инвестиции соответствуют только своим эталонным показателям.

В результате вы можете подумать об инвестировании в отдельные акции, чтобы потенциально превзойти фондовый рынок.

Но прежде чем приступить к выбору акций, важно знать потенциальные риски и определить, действительно ли можно победить фондовый рынок.

Какова историческая доходность фондового рынка?

Крайне важно сравнить эффективность ваших инвестиций с широким фондовым рынком. Хотя прошлые результаты не предсказывают будущих результатов, вы можете сравнить инвестиционную стратегию с рынком в целом.

S&P 500

S&P 500 в настоящее время является «золотым стандартом» при сравнении инвестиционной эффективности акций и фондов. Этот индекс отслеживает 500 крупнейших публичных компаний на фондовых биржах США из большинства отраслей промышленности.

До 2021 года среднегодовая доходность составит примерно 10,5%. Однако годовая доходность с поправкой на инфляцию ближе к 7%.

Важно отметить, что эта средняя положительная доходность не означает, что индексный фонд S&P 500 будет приносить постоянную доходность из года в год.

Имейте в виду, что рынок по своей сути рискован и временами может быть волатильным. Кроме того, исправления являются нормальной частью инвестирования.

Например, вы можете получить доход выше среднего в размере 26,89%, как в 2021 году. С другой стороны, вам, возможно, придется пережить годовую просадку на 38,49%, как в 2008 году, когда началась Великая рецессия.

Ни один эксперт по инвестициям не знает, как будет работать фондовый рынок каждый год. Однако, если вы собираетесь инвестировать в акции с большой капитализацией, вы можете начать с инвестиций, которые могут превзойти S&P 500.

Другие показатели фондового рынка, на которые стоит обратить внимание

Может быть полезно отслеживать определенные индексы, поскольку они могут быть более актуальными для конкретной инвестиционной стратегии.

Некоторые индексы, за которыми следует следить, включают:

• Nasdaq 100: 100 крупнейших нефинансовых компаний, торгующихся на бирже Nasdaq. Акции технологических компаний являются основным компонентом этого индекса.
• Промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA): 30 компаний из различных отраслей, включая технологии, энергетику, финансы и розничную торговлю.
• Russell 2000: 2000 акций компаний с малой капитализацией, которые имеют более высокий потенциал роста, чем акции S&P 500, но отличаются большей волатильностью из-за меньшей рыночной капитализации.

За исключением Russell 2000, многие акции Nasdaq 100 или DJIA также входят в индекс S&P 500.

Шансы победить на рынке

Можно ли победить фондовый рынок?

Короче говоря, многим профессиональным инвесторам трудно постоянно опережать рынок.

В отчете S&P Global Indices на конец 2021 года сообщается, что 79,6% отечественных взаимных фондов отставали от индекса S&P Composite 1500 в 2021 году. Кроме того, 85% активных фондов с большой капитализацией отставали от S&P 500 за тот же период.

Что еще хуже, исследовательская фирма также сообщает, что активные управляющие фондами уже 12-й год подряд отстают от рынка.

Это наблюдение означает, что в последний раз большинство активных взаимных фондов преуспевали во время Великой рецессии 2008–2009 годов.

Хотя можно превзойти фондовый рынок, большинство профессиональных управляющих фондами не могут делать это на постоянной основе.

Суть в том, что активно управляемый фондовый фонд с целью обеспечения более высокой доходности портфеля, чем пассивный индексный фонд, на самом деле с большей вероятностью будет отставать от рынка.

Почему большинство советников не выигрывают у рынка

Есть несколько причин, по которым активные фонды с большой капитализацией не выигрывают у рынка. Понимание этих факторов может помочь вам добиться большего успеха в своей стратегии.

Агрессивная инвестиционная стратегия

Вполне возможно, что управляющий фондом может слишком стремиться к чрезмерной прибыли, чтобы превзойти конкурирующие фонды. К сожалению, слишком большой риск может привести к большим потерям.

Выбор стратегии, которая не является очень агрессивной, может увеличить шансы превзойти рынок.

Больше активов под управлением

Взаимным фондам и ETF может быть сложнее сбалансировать свои портфели, не влияя на цены акций.

Если вы инвестируете как физическое лицо, у вас, вероятно, будет больше ликвидности при переходе на новые позиции.

Высокие комиссии фонда

Текущая активность портфеля за счет торговых сборов и налогооблагаемой прибыли увеличивает коэффициент расходов фонда. Этот коэффициент и комиссия за управление активами снижают чистую доходность портфеля.

Как индивидуальный инвестор, вы можете выбрать платформу, которая предлагает торговлю без комиссии, чтобы минимизировать свои расходы.

Ликвидация акций инвесторов

Инвесторы могут продать акции неэффективного фонда, чтобы реинвестировать свой капитал в другую, более подходящую инвестицию.

Эти ликвидации могут вынудить управляющих фондами сократить размер своих портфелей и не дать инвестиционной возможности достаточно времени для реализации.

Слишком много наличных

Поддержание высокой денежной позиции может снизить потенциальную прибыль. Поскольку фонд меньше подвержен влиянию фондового рынка, управляющие фондами должны больше полагаться на текущие активы, чтобы преуспеть.

Смена руководства

Время от времени управляющий фондом уходит на пенсию или переходит в другой фонд. У нового управляющего фондом может быть другая инвестиционная стратегия.

Это изменение стратегии может повлиять на результаты деятельности фонда.

Кто-нибудь победил рынок?

Каждый год несколько активных фондов с крупной капитализацией обгоняют фондовый рынок, в том числе такие легендарные инвесторы, как Уоррен Баффет и Питер Линч.

Однако число успешных профессиональных менеджеров может быть не таким большим, как предполагает большинство инвесторов. Также трудно одному и тому же управляющему фондом совершать этот подвиг на протяжении всей своей карьеры.

Вместо того, чтобы полагаться на потенциально дорогостоящий фонд акций для выбора выигрышных инвестиций, стоит рассмотреть услугу Motley Fool Stock Advisor.

Это инвестиционная служба премиум-класса, которая рекомендует акции с большой капитализацией, которые, по ее прогнозам, превзойдут рынок.

С момента своего создания сервис имел производительность на протяжении всего срока службы 496% по сравнению с 136% для S&P 500 (по состоянию на 21 марта 2022 г.).

Хотя не каждый ежемесячный выбор акций приносит прибыль, это впечатляющий показатель по сравнению со многими профессиональными управляющими фондами.

Годовая подписка может быть дешевле, чем наем профессионального консультанта. В настоящее время новые участники платят всего 89 долларов за первый год, затем 199 долларов. Существует также 30-дневная гарантия возврата членских взносов, которая позволяет вам попробовать услугу.

Вы будете получать две ежемесячные рекомендации по акциям, которые определяют компании с долгосрочным потенциалом роста. Кроме того, Motley Fool Stock Advisor предоставляет список из 10 «стартовых акций», которые стоит добавить в ваш портфель в любое время.

Вы также можете получать еженедельные обновления «Лучшие покупки сейчас» для привлекательных текущих рекомендаций.

Эти рекомендации исходят из различных отраслей, и компании могут еще не входить в S&P 500. В результате вам может быть легче создать диверсифицированный портфель акций.

Сервис даже предлагает инструмент распределения активов, который может упростить процесс исследования.

Тем не менее, как и в случае любых инвестиций, вы должны проявлять должную осмотрительность и действовать только в соответствии с рекомендациями, которые соответствуют вашей инвестиционной стратегии.

Прочтите наш обзор Motley Fool Stock Advisor, чтобы узнать больше.

Какие риски связаны с инвестированием в отдельные акции?

Инвестирование в отдельные акции может быть эффективным способом повысить эффективность вашего портфеля акций. Однако этот инвестиционный подход не является безрисковым.

Вот некоторые из основных рисков этой стратегии.

Неправильное распределение активов

Можно легко выделить портфель для конкретной компании, отрасли или инвестиционного направления. Хотя вы можете превзойти свой контрольный показатель, если у этой конкретной инвестиции будет удивительный год, вы можете взять на себя больший риск, чем необходимо.

Прекрасным примером являются «акции мемов», такие как AMC (NYSE: AMC), GameStop (NYSE: GME) и Bed Bath & Beyond (NASDAQ: BBBY). Они штурмовали рынок в начале 2021 года.

Цены на акции этих компаний взлетели и упали за относительно короткий период времени. Волатильные акции могут потребовать тщательного отслеживания инвестиций, чтобы избежать больших потерь, когда вы инвестируете в выигрышную идею.

Различные факторы влияют на фондовый рынок и мировую экономику. Ни один инвестор не знает точно, как отреагирует его инвестиционный портфель. Поэтому очень важно создать хорошо диверсифицированный портфель, чтобы свести к минимуму риск.

Инвестиционные сборы

В то время как большинство инвестиционных приложений не требуют комиссий, краткосрочная торговая стратегия может привести к большому налоговому счету в конце года за любой прирост капитала. Вы можете столкнуться с этой ситуацией с налогооблагаемым брокерским счетом.

Также можно столкнуться с комиссией при найме финансового консультанта для помощи в управлении вашим инвестиционным портфелем.

Поскольку исследования постоянно подтверждают, что многие профессиональные инвесторы не превосходят рынок, потенциальные результаты могут не стоить комиссий.

Изменение личных инвестиционных целей

Хорошо известная инвестиционная реальность заключается в том, что «рынки могут оставаться иррациональными дольше, чем вы можете оставаться платежеспособными».

Возможно, вам придется продать свои акции, чтобы привлечь капитал для определенных расходов. Или портфельный холдинг может не вырасти в цене так, как первоначально предполагалось.

Инвесторы также склонны избегать риска по мере приближения к пенсионному возрасту. Таким образом, замена более рискованных активов на более стабильные инвестиции может привести к продаже неэффективных акций.

Как инвесторы могут победить рынок

К сожалению, не существует волшебной палочки для ежегодного получения рыночных доходов. Тем не менее, инвесторы могут следовать этим предложениям, чтобы потенциально улучшить свои инвестиционные навыки.

Инвестируйте в хорошо управляемый бизнес

Покупка акций компаний, которые являются эффективными, инновационными и лидерами отрасли, может помочь обеспечить стабильную прибыль.

Инвесторы также должны изучить компанию и понять, как она зарабатывает деньги. Знакомство с конкретными рисками акций может помочь инвесторам понять, когда акции могут отставать.

При инвестировании в отдельные акции также может быть хорошей идеей сосредоточиться на акциях с большой капитализацией. Эти компании могут быть менее волатильными, чем акции компаний с малой капитализацией, но при этом иметь многообещающий потенциал роста.

Купить дробные доли акций

Многие инвестиционные приложения позволяют покупать дробные доли акций и ETF. Минимум инвестиций обычно составляет 5 долларов или меньше за сделку без комиссии.

Дробное инвестирование облегчает диверсификацию вашего портфеля, когда у вас небольшой баланс портфеля. Необходимость покупать целые акции может потребовать владения меньшим количеством акций или накопления большего количества наличных средств перед покупкой акций.

Инвесторы могут рассмотреть возможность покупки долей акций для создания портфеля, включающего от 20 до 30 отдельных акций. Этот размер портфеля по-прежнему управляем, но дает инвесторам больше возможностей превзойти рынок.

Размер позиции также может быть важен для минимизации риска портфеля. Например, инвесторы могут позволить каждой отдельной акции иметь максимум 5% от общего портфеля.

Станьте долгосрочным инвестором

Вместо того, чтобы сосредотачиваться исключительно на годовой доходности портфеля, принятие многолетнего периода владения может предотвратить панические продажи и ненужную ребалансировку портфеля.

Например, Motley Fool Stock Advisor рекомендует акции, которые потенциально могут превзойти S&P 500 в течение следующих трех-пяти лет.

Рекомендованная цена акций может падать и опускаться ниже и выше, чем в целом по рынку в течение периода владения.

Тем не менее, выигрышная инвестиция может превзойти свой контрольный показатель при сравнении эффективности после нескольких лет владения.

Инвестиционная философия «купи и держи» также помогает избавиться от эмоций, игнорируя краткосрочный рыночный шум.

Не засекайте рынок

Еще одно популярное инвестиционное предложение заключается в том, что «время на рынке лучше, чем время на рынке».

Синхронизация рынка может привести к двум негативным последствиям:

1. Не покупать акции, потому что они дорогие, или покупать позже по более высокой цене
2. Панические продажи из-за негативного заголовка новостей или плохого квартального отчета

Несмотря на то, что есть успешные краткосрочные трейдеры, процесс инвестирования может занять много времени у инвесторов с обычной работой. Рыночные сделки также могут потребовать больше навыков, поскольку вам нужно понимать, как проводить технический анализ.

Одна из причин, по которой The Motley Fool смогла превзойти S&P 500, заключается в том, что она удерживает определенные акции во время взлетов и падений.

Успешные рекомендации по акциям не всегда увеличиваются в цене. Акции и фонды обычно падают из-за негативных рыночных условий и периодов затишья. К счастью, лучшие акции обычно могут восстановиться.

Тем не менее, важно отметить, что времена слабости могут предложить прекрасную возможность купить акции, если акции подходят лучше, чем другие инвестиционные идеи.

Резюме

Обыграть фондовый рынок для среднего инвестора возможно, но непросто. К счастью, существуют доступные услуги по подбору акций, которые могут помочь инвесторам найти акции с большой капитализацией, которые могут превзойти рынок.

Для инвесторов также жизненно важно поддерживать диверсифицированный портфель и избегать ненужных инвестиционных комиссий. Это может помочь управлять рисками и оптимизировать эффективность их инвестиций.