Szczegółowa analiza tematów CFA Level 1

Zdajesz egzamin CFA w tym roku? Następnie musisz mieć jasne zrozumienie tematów. Dołączenie do zajęć CFA na poziomie 1 to najlepszy sposób na dalsze przygotowanie, ponieważ wydział poprowadzi Cię na każdym kroku. Poziom 1 to pierwszy i prawdopodobnie najtrudniejszy etap egzaminu, do którego należy się odpowiednio przygotować. Program nauczania jest nieskończony i wiele rzeczy trzeba upchnąć w krótkim czasie, aby objąć wszystko. Dopiero po dokładnej analizie tematów poznasz właściwy sposób zaplanowania swojego grafiku. Szczegółowy przegląd tematów wraz z wagą przypisaną do każdego tematu może być ogromną pomocą w Twojej podróży CFA. Możesz ocenić, które tematy wymagają więcej uwagi, a które wymagają pobieżnego spojrzenia.

Oto szczegółowe omówienie zagadnień, z którymi trzeba się kompleksowo zapoznać.

Tematy CFA poziom 1: Dogłębne omówienie

1. Standardy etyczne i zawodowe: waga przypisana do tematu Standardy etyczne i zawodowe wynosi 15-20% na egzaminie poziomu 1. Możesz spodziewać się od 27 do 36 pytań z tego tematu.

Dlaczego kandydaci muszą poznawać standardy etyczne i zawodowe?

Istnieje wielu guru finansów, którzy oszukali niczego niepodejrzewających inwestorów swoimi pozbawionymi skrupułów radami. Konieczne jest zatem wpajanie praktyk etycznych w zawodzie od samego początku. Uczciwość, kompetencje, rozwaga i szacunek to filary, na których opiera się zawód inwestora, a interes klienta jest ponad wszystko. Kandydaci muszą zapoznać się z Kodeksem Etyki i Zasadami Postępowania Zawodowego oraz Globalnymi Standardami Wyników Inwestycyjnych (GIPS) dla poziomu CFA 1.

2. Metody ilościowe: Waga przypisana do tego tematu wynosi 8-12%, co oznacza, że ​​na egzaminie można uzyskać około 14-22 pytań. Nie daj się zwieść niskiej wadze, ponieważ metody ilościowe i inne tematy w znacznym stopniu się pokrywają.

Dlaczego kandydaci muszą uczyć się metod ilościowych?

Inwestowanie jest grą prawdopodobieństwa, dlatego kandydaci muszą być dobrze zorientowani w temacie. Określenie wartości pieniądza w czasie w celu oszacowania wartości papierów wartościowych jest niezbędne do przewidzenia właściwego wyniku. Aby wyciągać właściwe wnioski, ważna jest podstawowa znajomość koncepcji prawdopodobieństwa.

3. Ekonomia: Podobnie jak metody ilościowe, waga ekonomii również wynosi 8-12%, a na egzaminie można uzyskać od 14 do 22 pytań.

Dlaczego kandydaci muszą uczyć się ekonomii?

Ekonomia to orbita, wokół której krąży świat biznesu i inwestycji. Bez zrozumienia koncepcji i trendów makro- i mikroekonomicznych trudno jest dokonać rzetelnej oceny rynku. Ważne jest, aby zbadać, w jaki sposób geopolityka wpływa na rynki światowe, aby mieć jasny obraz globalnych wzorców inwestycyjnych.

4. Analiza sprawozdania finansowego: Ten temat ma dobrą wagę 13-17% (13-17%), co oznacza, że ​​na egzaminie można spodziewać się około 23-31 pytań. Jest uważany za piętę achillesową egzaminu CFA ze względu na ogromną liczbę wzorów i problemów numerycznych w temacie.

Dlaczego kandydaci muszą uczyć się analizy sprawozdań finansowych?

Zajmowanie się sprawozdaniami finansowymi, takimi jak bilanse, zapasy, rachunki zysków i strat, rachunki przepływów pieniężnych, aktywa i pasywa, to codzienność zarządzającego portfelem. Kandydaci muszą mieć dogłębne zrozumienie tematu, ponieważ stanowiłoby to rdzeń ich kariery finansowej. CFA Level 1 zawiera podstawowe wprowadzenie do tematu, które jest kontynuowane na egzaminach poziomu 2 i 3.

5. Wydawcy korporacyjni: temat Wydawcy korporacyjni ma wagę 8-12% na egzaminie poziomu 1, więc można się spodziewać około 14-22 pytań z tego tematu.

Dlaczego kandydaci muszą uczyć się o emitentach korporacyjnych?

Kluczowe znaczenie ma zrozumienie struktury ładu korporacyjnego, aby uzyskać kształtujące pojęcie o tym, jak firmy wykonują decyzje na rynku kapitałowym. Kandydaci powinni być w stanie odpowiedzieć na pytania dotyczące modeli biznesowych i związanego z nimi ryzyka. Sposób, w jaki firmy zarządzają swoim kapitałem obrotowym i jak wykorzystują swoje aktywa kapitałowe, to ważne aspekty tematu emitentów korporacyjnych.

6. Zarządzanie portfelem: zarządzanie portfelem i planowanie majątku mają wagę 5-8% na egzaminie poziomu 1. Co oznacza, że ​​otrzymasz około 9-15 pytań.

Dlaczego kandydaci muszą uczyć się zarządzania portfelem?

Większość kandydatów do CFA marzy o tym, by pewnego dnia zostać menedżerami portfeli, dlatego ważna jest praktyczna wiedza z zakresu zarządzania portfelem. Kandydaci powinni wiedzieć, jak zarządza się funduszami inwestycyjnymi i programami emerytalnymi oraz jak ogólnie przeprowadza się inwestycje portfelowe. Powinni również wiedzieć o ryzyku portfela i zwrotach oraz o sposobie obliczania tych wskaźników.

7. Inwestycje kapitałowe: Inwestycje kapitałowe mają wagę 10% -12% na egzaminie poziomu 1. Na egzaminie zadaje się około 18-22 pytań.

Dlaczego kandydaci muszą uczyć się o inwestycjach kapitałowych?

To jeden z najważniejszych tematów egzaminu CFA poziom 1. Wartość menedżera inwestycyjnego ocenia się na podstawie zwrotów, jakie generuje on dla swoich klientów, zwłaszcza na rynku akcji. Inwestowanie w odpowiednie akcje to kluczowa umiejętność, którą musi znać każdy CFA, dlatego solidna wiedza na temat rynków akcji jest koniecznością.

8. Stały dochód: waga przypisana do tematu stałego dochodu wynosi 10-12%. Zobaczysz około 18-22 pytań z tego tematu na egzaminie poziomu 1.

Dlaczego kandydaci muszą uczyć się o stałym dochodzie?

Instrumenty o stałym dochodzie, takie jak obligacje i bony skarbowe, są dobrym sposobem na zapewnienie przyzwoitych zwrotów dla klientów i są istotną częścią profilu zawodowego CFA. Kandydaci powinni posiadać wiedzę na temat cech różnych instrumentów o stałym dochodzie oraz wpływu sił rynkowych na stopy procentowe.

Pozostałe dwa tematy to instrumenty pochodne i inwestycje alternatywne, z których oba mają taką samą wagę 5-8%. Możesz spodziewać się około 9-15 pytań z tych dwóch tematów. Temat instrumentów pochodnych obejmuje takie koncepcje, jak kontrakty terminowe i opcje, podczas gdy temat inwestycji alternatywnych obejmuje alternatywne ścieżki inwestycyjne, takie jak nieruchomości, towary, zasoby naturalne i fundusze hedgingowe.

Wniosek

Jeśli chcesz zdać egzamin CFA poziomu 1, ważne jest, aby szczegółowo zapoznać się z programem nauczania. Pomoże Ci to przygotować skuteczną strategię, która może być ostatecznym klinem dla Twojej kariery w finansach. Dołączenie do dobrych zajęć CFA poziomu 1 to dobry sposób na rozpoczęcie przygotowań do CFA, ponieważ doświadczeni wykładowcy szczegółowo omówią każdy aspekt programu nauczania.