2023년 중소기업을 위한 대체 금융 옵션

게시 됨: 2023-09-12

중소기업(SME)은 모든 경제의 기초로 인식됩니다. 중소기업 국가인 인도에는 6,400만 개 이상의 중소기업이 있으며, 이는 인도 GDP의 약 30%를 차지합니다. 그러나 재정 자원의 부족은 이러한 중소기업의 지속적이고 긍정적인 성장에 적절한 방해가 되어 왔습니다. 기존 금융기관 대출에 대한 담보가 되는 전통자산이 부족해 자금 확보에 큰 걸림돌이 되어왔다. 그래서 대체금융이라는 개념이 등장했습니다.

이 기사에서는 자금 확보가 운전 자본 확보와 지속 가능한 발전에 방해가 되지 않도록 중소기업이 사용할 수 있는 다양한 대체 금융 옵션에 대해 논의합니다.

다음은 2023년에 인도 SME가 사용할 수 있는 대체 금융 옵션입니다.

유동화된 부채
크라우드펀딩
인수분해
공급망 파이낸싱
창고 영수증
참여대출
구매 주문 금융

유동화된 부채

유동화 부채는 발행자라고도 불리는 은행 등의 기관이 일반적으로 중소기업(SME)인 차용자 그룹에 대출을 제공하는 금융 계약을 의미합니다. 이러한 대출은 패키지 또는 포트폴리오로 결합되어 채권 발행을 통해 자본 시장의 투자자에게 판매됩니다. 이 전체 프로세스는 이 목적을 위해 특별히 설립되고 대출 포트폴리오의 지원을 받는 별도의 법인인 특수목적회사(SPV)에 의해 촉진됩니다. 이러한 자산 담보 채권은 신용 평가 기관에 의해 평가 및 평가되며 자본 시장 투자자가 구매할 수 있습니다. 또한, 발행은행이 이러한 채권의 일부를 보유하기로 선택할 수도 있다는 점도 유의해야 합니다.

크라우드펀딩

크라우드 펀딩은 많은 청중이 요청한 자금 중 적은 금액을 기부하는 외부 자금 조달의 한 형태입니다. 소수의 전문 투자자로부터 자금을 확보하는 대신, 신용등급과 높은 이자율로 인해 기존 수단으로는 자금을 조달할 수 없는 소액 차주들이 자금을 조달할 수 있는 방식입니다. 새로운 벤처에 자금을 조달하기 위해 소셜 플랫폼을 통해 훨씬 더 적은 자금을 찾는 것은 웹 기반 방법입니다. 크라우드 펀딩은 소셜 미디어 침투에 크게 의존하며, Facebook 사용자 수가 많은 인도는 이 자금 조달 방법에 유리한 위치에 있습니다.

'개발도상국을 위한 크라우드펀딩의 잠재력'이라는 제목의 세계 은행 보고서에 따르면, 크라우드펀딩에서 "발생률을 가장 예측할 수 있는 단일 요인은 소셜 미디어 침투"이기 때문에 Facebook 사용은 유용한 도구임이 입증될 수 있습니다.

크라우드펀딩 이해를 위한 가이드

인수분해

팩토링은 기업, 특히 중소기업이 미수금(송장)을 '팩터'라는 전문 기관에 할인된 가격으로 판매할 수 있도록 하여 단기 자금 조달을 제공하는 금융 제도입니다. 이는 중소기업에 운전자본 자금을 제공합니다. 팩토링의 주요 이점은 판매자에게 사업 자금 조달을 위한 즉각적인 자금을 제공한다는 것입니다. 팩터는 판매자의 미수금에 대한 지불을 수락하고 송장 가치의 80-90%를 판매자에게 릴리스할 수 있는 권리를 구매합니다. 5,000개 중소기업을 대상으로 한 CRISIL 연구에 따르면 중소기업이 대기업으로부터 시간제 수당을 받을 경우 수익이 최소 15% 증가할 수 있는 것으로 나타났습니다. 이를 통해 중소기업은 이자 비용을 절감하고 수익성을 개선하며 인도 중소기업 부문의 장기적 건전성과 지속가능성에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이것이 제공하는 또 다른 주요 이점은 팩토링된 채권이 판매자의 파산 재산에서 제거되어 해당 팩터의 재산이 된다는 것입니다.

공급망 파이낸싱

공급망 파이낸싱은 팩터와 매우 유사합니다. 여기에서 공급업체는 소액의 수수료를 내고 제3자 자금 제공자로부터 미결제 송장에 대해 선지급을 받습니다. 그러나 차이점은 구매자가 할인을 위해 송장을 조기에 지불하는 데 동의하는 금융 솔루션이 구매자에 의해 시작된다는 것입니다. 여기서 구매자의 이점은 송장 가격의 할인인 반면, 공급자의 이점은 일반적으로 팩토링보다 할인된 가격으로 조기 지불할 수 있다는 것입니다. 공급망 금융은 판매, 구매, 생산 시점은 물론 배송 시점에서도 가능합니다.

창고 영수증

이 설정에서 상품 생산자는 안전하고 신뢰할 수 있는 보관 방식으로 알려진 창고 시설에 상품을 보관합니다. 창고는 특정 표준을 준수하는 특정 수량의 상품을 보유하고 있음을 증명하는 영수증을 발행합니다. 이후 예금은 대출 기관으로부터 대출을 확보하기 위해 예금자의 담보로 사용됩니다. 대출 기관은 보관된 상품에 유치권을 설정하여 대출금이 상환될 때까지 판매를 방지합니다. 중소기업은 은행이나 금융기관으로부터 대출을 확보하기 위해 부동산이나 자산과 같은 전통적인 담보를 제공하는 데 어려움을 겪는 경우가 많습니다. 이 메커니즘은 대출 기관의 위험을 줄이고 중소기업이 운전 자본에 대한 신용을 확보할 수 있는 실행 가능한 옵션 역할을 합니다.

참여대출

참여 대출은 대출 기관에 대한 이자나 상환액이 고정되어 있지 않고 대신 채무자 회사나 차용인의 재무 성과에 따라 달라지는 일종의 대출 계약입니다. 대출 기관에 대한 보수 또는 수익은 매출이나 매출액, 이익, 주가 등 다양한 요소에 따라 달라질 수 있습니다. 대출 기관의 수익은 차용인의 판매 또는 수익에 따라 증가하거나 감소할 수 있습니다. 회사의 매출이 증가하고 더 많은 이익을 창출하면 대출 기관은 더 높은 수익을 얻을 수 있습니다.

그러나 참여 대출은 차용인이 입은 손실을 공유하지 않습니다. 채무회사가 금전적 손실이나 어려움에 직면한 경우, 대출기관은 그 손실에 대한 부담을 지지 않습니다. 대출 기관의 수익은 긍정적인 재무 성과에 달려 있지만 재무 위험을 감수하는 것은 포함되지 않습니다.

또한, 채무회사가 파산하거나 청산되는 경우, 참여 대출 제공자는 다른 대출 채권자와 유사한 대우를 받습니다. 이들은 청산 과정에서 수익금의 일부를 받지만 이 분배는 해당 시점에서 차용인의 재무 성과에 영향을 받지 않습니다. 본질적으로, 파산 기간 동안 참여 대출 제공자는 정규 채권자가 되며 대출의 조건부 성격에 따른 특별한 특권을 갖지 않습니다.

구매 주문 금융

POF(구매 주문 금융)를 통해 공급업체는 생산 또는 제조 단계에서 자금을 확보할 수 있습니다. 이는 한 명 이상의 고객으로부터 확인된 구매 주문을 받았지만 주문을 이행하는 데 필요한 자금이 부족한 중소기업의 운전 자본 요구 사항을 해결하도록 설계되었습니다. 중소기업은 구매자로부터 검증된 구매 주문서를 받은 후 인건비, 원자재, 포장, 운송, 보험을 포함하여 제품의 생산 및 배송에 필요한 비용을 추정합니다. 구매 주문은 금융 기관에 제출되며, 대출 승인 후 승인된 비용은 일반적으로 공급업체에 직접 지급됩니다. 이 대출은 중소기업이 운전 자본 금융의 일환으로 구매자에게 배송할 최종 상품을 준비하는 것을 지원합니다.

자주 묻는 질문

인도 중소기업이 이용할 수 있는 대체 금융 옵션은 무엇입니까?

다음은 인도 SME가 사용할 수 있는 대체 금융 옵션입니다.

유동화된 부채
크라우드펀딩
인수분해
공급망 파이낸싱
창고 영수증
참여대출
구매 주문 금융

유동화 부채란 무엇입니까?

유동화 부채는 발행자라고도 불리는 은행 등의 기관이 일반적으로 중소기업(SME)인 차용자 그룹에 대출을 제공하는 금융 계약을 의미합니다.

공급망 파이낸싱이란 무엇입니까?

Supply Chain Fiancing에서 공급업체는 소액의 수수료를 내고 제3자 자금 제공자로부터 미결제 송장에 대해 선지급을 받습니다. 공급망 금융은 판매, 구매, 생산 시점은 물론 배송 시점에서도 가능합니다.