Trading di agenzia vs. trading principale: quale opzione è giusta per te?

Vuoi essere responsabile del tuo destino commerciale o preferisci che un broker faccia tutto il lavoro per te? Quando si tratta di trading di opzioni, ci sono due strategie principali: transazioni di agenzia e transazioni principali.

In questo post del blog, analizzeremo entrambe le strategie e spiegheremo i vantaggi e gli svantaggi. Entro la fine di questo articolo, sarai in grado di fare una chiara distinzione tra agenzia e trading principale. Ecco cosa devi sapere.

Cos'è il trading principale?

Il trading principale o una transazione principale è quando le società di intermediazione acquistano titoli sul mercato secondario, li detengono per un periodo di tempo e quindi li vendono.

L'obiettivo principale del trading principale è quello di realizzare un profitto sullo spread tra il prezzo di acquisto e il prezzo di vendita. Per fare ciò, i broker devono avere una conoscenza approfondita delle condizioni di mercato ed essere in grado di prevedere correttamente le tendenze future.

Uno dei principali vantaggi del trading principale è che consente agli intermediari di effettuare gli adeguamenti necessari nel mercato utilizzando il proprio inventario. Quando si utilizza l'inventario interno per soddisfare gli ordini dei clienti, la Securities and Exchange Commission o SEC richiede che il trader principale utilizzi prezzi di mercato paragonabili o migliori di quelli disponibili nel mercato aperto.

Tra gli svantaggi del trading principale c'è il livello di rischio sostenuto dagli agenti di cambio. Le società di intermediazione si aggrappano ai titoli e prendono decisioni in base alle proprie analisi, rendendole vulnerabili a rimanere intrappolate nelle bolle di mercato e fare scelte di investimento sbagliate.

Inoltre, il trading principale viene spesso effettuato con il denaro del cliente e comporta notevoli obblighi fiduciari.

Che cos'è il trading di agenzia?

Il trading di agenzia coinvolge un broker che abbina gli ordini di acquisto e vendita di diversi clienti senza assumere la proprietà dei titoli. Nel trading di agenzia, il broker è un intermediario tra gli scambi e i clienti. Il broker non prende posizioni nel mercato ma esegue semplicemente operazioni in base alle istruzioni del cliente.

Il vantaggio del trading di agenzia è che è molto meno rischioso del trading principale, poiché l'intermediazione non è esposta allo stesso livello di rischio di mercato. Inoltre, il trading di agenzia è generalmente disponibile per tutti gli investitori, indipendentemente dalla loro esperienza.

Tuttavia, ci sono alcuni svantaggi in questo tipo di trading. Poiché le agenzie di intermediazione non controllano il proprio inventario, potrebbero non essere in grado di eseguire operazioni con la stessa rapidità di un broker principale.

Inoltre, le transazioni di agenzia sono generalmente meno redditizie del trading principale, poiché i broker guadagnano commissioni su ogni operazione.

Differenze tra trading principale e agenzia

Di seguito abbiamo delineato alcune differenze chiave tra l'agenzia e il trading principale:

- In una transazione di agenzia, il trader non si assume alcun rischio. Ciò significa che stanno lavorando per l'acquirente o il venditore e non sono esposti ad alcuna volatilità del mercato.

- Nel trading principale, il trader si assume il rischio per proprio conto. Ciò significa che sono esposti ai cambiamenti del mercato e potrebbero potenzialmente perdere denaro se il mercato si muove contro di loro.

- Il trading di agenzia viene in genere utilizzato per operazioni più piccole o per operazioni che non sono sensibili al fattore tempo. Il trading principale viene in genere utilizzato per operazioni più grandi o per operazioni che richiedono tempo.

- Il trading dell'agenzia di solito ha commissioni inferiori rispetto al trading principale. Questo perché il trader non si assume alcun rischio e agisce semplicemente come un agente.

- Il trading principale di solito ha commissioni più elevate rispetto al trading di agenzia. Questo perché il trader si assume il rischio per proprio conto e in genere addebiterà una commissione più alta per compensare questo rischio.

La scelta dell'opzione giusta dipende dalle circostanze individuali. Se stai cercando di scambiare grandi quantità di denaro o sei incline a operazioni sensibili al tempo, le operazioni principali sono l'opzione migliore.

Se stai cercando di negoziare piccole somme di denaro, non sei preoccupato per i tempi e sei soddisfatto di rendimenti di mercato inferiori alla media, vai con il trading di agenzia.

In definitiva, è importante capire la differenza tra i due tipi di trading in modo da poter prendere la decisione migliore per la tua situazione.

Insomma

Il confronto tra il modello di agenzia e il modello principale delinea due diversi modi di fare trading. Entrambi hanno i propri insiemi di vantaggi e svantaggi. L'identificazione dell'opzione più redditizia e appropriata dipende dai tuoi obiettivi e obiettivi di trading individuali.

Il trading principale è più adatto a coloro che desiderano assumersi maggiori rischi per ottenere potenzialmente maggiori ricompense. Il trading di agenzia, d'altra parte, è più adatto a coloro che cercano commissioni di trading più basse, vogliono operare con meno rischi e si accontentano di rendimenti potenziali inferiori.

Alla fine della giornata, tutto si riduce a ciò che tu, come trader individuale, stai cercando di uscire dal mercato. Fai le tue ricerche e due diligence per determinare quale opzione è più adatta a te e ai tuoi obiettivi di trading.