Pro dan Kontra Anuitas: Apakah Anuitas Merupakan Pilihan Investasi yang Baik?

Dalam dunia perencanaan pensiun modern, banyak pilihan investasi menjanjikan masa depan finansial yang aman dan terjamin. Di tengah banyaknya pilihan yang ada, anuitas telah menciptakan posisi yang menonjol, muncul sebagai instrumen keuangan favorit bagi mereka yang menginginkan pendapatan terstruktur selama tahun-tahun pasca-pensiun.

Faktanya, pada tahun 2022 penjualan anuitas mencapai titik tertinggi sepanjang masa, naik menjadi $311 miliar — melonjak sebesar 22% dari tahun sebelumnya.

Namun, seperti halnya alat dan penawaran keuangan apa pun di luar sana, lebih baik jangan langsung ikut-ikutan, dan pertama-tama kenali potensi kerugian yang mungkin timbul dari anuitas.

Apa itu Anuitas?

Intinya, anuitas adalah kontrak keuangan yang ditandatangani antara individu dan perusahaan asuransi. Mereka mewakili perpaduan unik antara asuransi dan investasi , yang dirancang untuk mengatasi kekhawatiran banyak orang saat ini, dan melebihi tabungan mereka. Inilah sebabnya mengapa anuitas berfungsi sebagai alat investasi strategis dan sebagai jaring pengaman, dan mengapa anuitas menjadi sangat berharga bagi orang-orang yang merencanakan masa pensiun mereka.

Ketika seseorang memilih anuitas, mereka menyalurkan dananya, baik dalam satu pembayaran atau seiring waktu, ke dalam penawaran anuitas perusahaan asuransi. Sebagai imbalannya, perusahaan asuransi berkomitmen untuk melakukan pencairan berkala kembali kepada individu.

Tidak seperti opsi investasi lain yang tujuan utamanya adalah pertumbuhan kekayaan yang menghasilkan sejumlah besar uang pada saat jatuh tempo, anuitas fokus pada distribusi pendapatan. Mereka disusun untuk memberikan aliran pendapatan yang stabil dan dapat diandalkan, yang dapat bermanfaat selama masa pensiun ketika sumber pendapatan tetap biasanya mulai berkurang.

Jenis Anuitas

Domain anuitas bervariasi, menghadirkan serangkaian opsi yang disesuaikan dengan beragam aspirasi keuangan dan selera risiko. Pada dasarnya, ada dua jenis anuitas utama: anuitas tetap dan variabel.

• Anuitas Tetap sebagian besar disukai oleh para pensiunan atau mereka yang mendekati masa pensiun. Menawarkan tingkat bunga yang terjamin selama jangka waktu tertentu, anuitas tetap memastikan pembayaran yang konsisten dan dapat diprediksi. Pada tahun 2022, pasar anuitas tetap di AS berkembang menjadi $208 miliar , mencerminkan pertumbuhan 60% dari tahun sebelumnya.
• Sebaliknya, Anuitas Variabel mengalami penurunan popularitas pada tahun 2022, dengan total penjualan mencapai $102,6 miliar — turun 18% dari tahun 2021. Mengingat bahwa pembayaran dari anuitas variabel bergantung pada kinerja investasi yang dipilih, maka pada dasarnya anuitas tersebut bersifat independen. lebih fluktuatif, menimbulkan risiko yang lebih besar, biaya yang lebih tinggi, dan potensi keuntungan yang lebih tinggi.

Anuitas tetap dan variabel selanjutnya dapat dikategorikan menjadi anuitas langsung atau anuitas ditangguhkan.

• Anuitas Segera : Disesuaikan bagi mereka yang menginginkan pengembalian investasi yang cepat. Setelah pembayaran premi sekaligus kepada perusahaan asuransi, pembayaran dimulai dalam waktu satu tahun setelah pembelian. Jenis ini ideal bagi para pensiunan yang ingin segera mengubah sebagian tabungan mereka menjadi aliran pendapatan tetap dan terjamin.
• Anuitas yang Ditangguhkan : Berbeda dengan anuitas langsung, varian ini diperuntukkan bagi mereka yang menyukai pendekatan jangka panjang, memungkinkan investasi mereka matang sebelum memulai pembayaran. Sebagaimana tersirat, dengan anuitas yang ditangguhkan, pencairannya ditunda, seringkali selama beberapa tahun. Selama fase penangguhan ini, dana Anda tumbuh ditangguhkan pajak. Pada tahun 2022, penjualan anuitas tangguhan dengan suku bunga tetap meningkat lebih dari dua kali lipat dibandingkan tahun sebelumnya, menandai pertumbuhan sebesar 111% , yang menunjukkan meningkatnya preferensi di kalangan mendekati pensiunan.

Keuntungan Anuitas

Anuitas, dengan struktur dan janjinya yang unik, menawarkan serangkaian manfaat yang memenuhi beragam kebutuhan finansial:

1. Arus Kas Stabil : Ini mungkin merupakan faktor daya tarik terbesar dalam hal anuitas. Pensiun sering kali membatasi sumber pendapatan yang stabil, jadi memiliki aliran uang masuk yang dapat diandalkan ke rekening bank Anda seperti gaji bulanan dapat memberikan rasa stabilitas.
2. Jaminan Pendapatan : Beberapa anuitas dilengkapi dengan jaminan pendapatan minimum, yang berarti bahwa terlepas dari volatilitas dan fluktuasi pasar atau faktor eksternal lainnya, Anda akan dijamin mendapatkan pendapatan dasar. Jaminan pendapatan dalam anuitas memberi Anda semacam bantalan finansial dan memberikan ketenangan pikiran selama masa ketidakpastian ekonomi.
3. Manfaat Pajak : Seperti telah disinggung sebelumnya, anuitas menonjol karena manfaat pajaknya yang berbeda: pertumbuhan investasi Anda yang ditangguhkan pajak. Penghasilan Anda melalui rencana anuitas tidak akan dikenakan pajak sampai Anda menariknya, sehingga investasi Anda dapat tumbuh seiring waktu dan menghasilkan potensi keuntungan yang lebih besar.
4. Market Shield : Anuitas tetap dan terindeks menawarkan perlindungan tingkat tinggi terhadap penurunan pasar, melindungi Anda dari kerugian signifikan selama pasar terendah, meskipun Anda mungkin tidak memperoleh keuntungan besar selama pasar tertinggi.
5. Kontribusi Tak Terkendali : Tidak seperti rekening pensiun seperti 401(k)s atau IRA yang memiliki batasan kontribusi tahunan, anuitas memungkinkan Anda berinvestasi sebanyak yang Anda inginkan, tidak hanya memberi Anda potensi pertumbuhan yang lebih besar, tetapi juga lebih banyak fleksibilitas.

Kekurangan Anuitas

Meskipun anuitas menawarkan banyak manfaat, anuitas juga memiliki tantangan yang harus diwaspadai oleh calon investor:

1. Implikasi Biaya : Anuitas terkadang terbukti menjadi pilihan yang sangat mahal, karena ada beberapa biaya tambahan yang terbukti berdampak signifikan terhadap laba atas investasi Anda secara keseluruhan. Beberapa biaya terbesar yang mempengaruhi hal ini adalah biaya risiko kematian dan biaya, biaya administrasi, manajemen dan lainnya, tergantung pada agen asuransi pilihan Anda.
2. Pembatasan Akses : Karena anuitas pada dasarnya dirancang untuk pertumbuhan jangka panjang, mengakses dana Anda sebelum waktunya bisa jadi mahal. Banyak anuitas mengenakan biaya penyerahan yang ketat jika Anda menarik dana Anda sebelum jangka waktu tertentu berlalu, dan kurangnya likuiditas ini berarti Anda harus yakin dengan jadwal investasi yang Anda tetapkan.
3. Kemungkinan Pengembalian Sederhana : Meskipun anuitas memberi Anda stabilitas, anuitas mungkin tidak selalu menghasilkan pengembalian tertinggi, terutama pada periode ketika pasar sedang mengalami kenaikan, di mana jalur investasi lain yang lebih berisiko, mungkin mengungguli anuitas.
4. Seluk-beluk dan Nuansa : Beberapa anuitas, terutama anuitas variabel, memiliki struktur dan pilihan investasi yang rumit, artinya Anda harus bersiap menginvestasikan waktu untuk memahami nuansanya atau mencari nasihat ahli di bidang ini.
5. Peringatan Penipuan : Seperti produk keuangan lainnya, ada potensi malpraktik. Beberapa agen mungkin memaksakan anuitas yang bukan merupakan kepentingan terbaik Anda, oleh karena itu sangat penting untuk melakukan penelitian menyeluruh dan memiliki pemahaman mendalam tentang produk serta kredensial dan reputasi perusahaan asuransi yang ingin Anda ajak bekerja sama.

Siapa yang Paling Mendapatkan Manfaat dari Anuitas?

Dengan meningkatnya angka harapan hidup, anuitas mewakili jaring pengaman yang memastikan bahwa Anda tidak melebihi tabungan hidup Anda. Instrumen keuangan ini paling cocok bagi mereka yang berada di ambang pensiun atau sedang menjalani fase pasca-kerja. Anuitas sangat berharga bagi para pensiunan atau hampir pensiunan yang tidak memiliki akses terhadap dana pensiun tradisional, sehingga Anda dapat meniru pendapatan yang konsisten melalui mereka.

Kesimpulannya

Anuitas, dengan janji stabilitas yang diselingi dengan potensi pertumbuhan, dapat menjadi kunci utama dalam banyak portofolio pensiun. Namun faktanya mereka menuntut kearifan. Anuitas bukanlah jawaban ajaib untuk semua penyakit keuangan. Dengan memahami seluk-beluk anuitas dan mengetahui cara kerjanya, seseorang dapat menyusun strategi yang tepat dan selaras dengan aspirasi pensiun.