Comment pouvez-vous gagner de l'argent avec les crypto-actifs ?

Au moment d'écrire ces lignes, les crypto-monnaies sont un sujet de débat brûlant. Certains disent que les crypto-actifs sont la voie de l'avenir et qu'il est temps d'y entrer. D'autres vous diront qu'ils sont à la mode et qu'investir dans Bitcoin n'est qu'une façon élégante de jeter votre argent par la fenêtre.

Alors qui a raison ? Ou peut-être que tout ce crypto-talk est grec pour vous, et vous vous demandez toujours ce qu'est exactement un cryptoasset ?

Quoi qu'il en soit, cet article propose quelques réponses, vous donnant un bref historique de la technologie Bitcoin et blockchain ainsi que des conseils d'investissement pratiques et des conseils de mise en garde. L'avenir de la finance est déjà là ; la seule question est de savoir combien de temps il faudra au monde pour le reconnaître.

Ce sont certainement des temps passionnants, mais un mot pour le sage : le paysage des crypto-actifs change rapidement, alors assurez-vous de suivre les conseils de cet article et faites beaucoup de recherches vous-même.

"Cryptoasset" est un terme générique désignant une nouvelle classe d'actifs composée d'un logiciel et d'une devise

À moins que vous n'ayez vécu dans une grotte sur une île abandonnée, vous avez probablement déjà entendu parler de Bitcoin. Au cours des dernières années, il a fait la une des journaux, tout comme une poignée d'autres crypto -actifs - une classe d'actifs numériques sans précédent qui présente de nouvelles opportunités passionnantes, tant pour les investisseurs expérimentés qu'amateurs.

Voici une définition plus étroite d'un cryptoasset : une marchandise composée d'un logiciel et d'une devise associée.

OK, mais qu'est-ce qui détermine exactement la valeur d'un cryptoasset ?

Eh bien, la valeur des crypto-actifs – tout comme la valeur d'autres matières premières telles que l'or ou le pétrole – dépend en partie de l'offre et de la demande du marché. Contrairement à l'or et au pétrole, cependant, les crypto-actifs sont intangibles, et c'est donc la valeur du logiciel (et non d'une ressource physique) qui monte et descend en tandem avec les hauts et les bas du marché.

Jetons un coup d'œil à Bitcoin pour avoir une meilleure idée de son fonctionnement.

Le bitcoin, comme tous les cryptoactifs, se compose d'un logiciel et d'une devise associée, le "bitcoin" - et donc, contrairement à d'autres actifs non cryptographiques, il ne relève pas d'une seule classe d'actifs.

Comparons cela avec le pétrole, qui est classé comme un actif consommable/transformable (ou actif c/t ) - un actif généralement acheté pour pouvoir en tirer autre chose. Eh bien, le composant logiciel de Bitcoin fonctionne de la même manière car il peut être utilisé à plusieurs fins différentes.

Bitcoin, la monnaie, cependant, est similaire à un autre actif ; l'or, qui est classé comme un actif de réserve de valeur . Puisque l'or est rare, beau et utile, les gens du monde entier se sont mis d'accord sur sa valeur. Les crypto-actifs fonctionnent de manière quelque peu similaire - comme l'or, et contrairement à l'argent émis par le gouvernement, il existe une quantité finie de la devise de chaque crypto-actif.

Donc, beaucoup de gens achètent du bitcoin sans intention de l'échanger. Au contraire, ils le laissent tranquille et le laissent prendre de la valeur au fil du temps, comme on pourrait le faire avec de l'or ou tout autre métal précieux.

Par conséquent, les crypto-monnaies qui réussiront seront celles qui sont à la fois utiles et fonctionnent comme une réserve de valeur.

Comme mentionné au début de l'article, les crypto-actifs sont une classe d'actifs en soi, mais le fait qu'ils s'intègrent dans plusieurs classes préexistantes ne fait que les rendre tous les deux beaucoup plus attrayants - sans parler de valeur - pour les investisseurs d'aujourd'hui.

Les crypto-actifs utilisent la technologie blockchain, qui est vraiment révolutionnaire

Bitcoin, comme tous les autres crypto-actifs, est pris en charge par la technologie blockchain - un terme qui est plus souvent évoqué qu'il n'est réellement compris.

Alors, comment fonctionnent les blockchains ?

Eh bien, une blockchain est essentiellement une base de données numérique massive qui enregistre la quantité d'un cryptoasset particulier qui appartient à qui.

Cependant, contrairement aux bases de données bancaires ou à celles des gouvernements centralisés – qui supervisent généralement les transactions d'une population donnée – les bases de données blockchain sont décentralisées. Ils sont constamment mis à jour et entièrement exploités par les millions de personnes qui exécutent le logiciel pertinent sur leurs ordinateurs.

Disons que vous décidez de télécharger le logiciel de Bitcoin. Quelles sont les propriétés de la blockchain que vous aideriez à soutenir ?

Tout d'abord, il est distribué , c'est- à-dire qu'il est public et que n'importe quel ordinateur, n'importe où, peut y accéder.

Deuxièmement, c'est cryptographique - c'est-à-dire que toutes les données sont cryptées avec un code infaillible généré par ordinateur.

Troisièmement, il est immuable : il est impossible d'en supprimer quoi que ce soit puisque la base de données de la blockchain est continuellement synchronisée et enregistrée sur un réseau mondial d'ordinateurs personnels.

Enfin, ça grandit toujours.

Chaque transaction Bitcoin est enregistrée et ajoutée à la base de données de la blockchain – et chaque ajout forme un nouveau « bloc ». Les ordinateurs qui enregistrent ces transactions sur la base de données sont appelés des mineurs , et celui qui ajoute le nouveau bloc est payé en bitcoin. Sans surprise, les mineurs sont en concurrence constante, essayant d'enregistrer de nouvelles transactions plus rapidement les uns que les autres.

Étant donné que la suppression de quoi que ce soit d'une blockchain donnée nécessite l'approbation unanime de tous ceux qui exécutent le logiciel de cette blockchain, et puisque ce logiciel est souvent public, il est beaucoup plus difficile de s'en tirer avec des affaires sournoises.

Les chiffres ne mentent pas. Et comme une transaction n'aura lieu qu'une fois qu'elle aura été vérifiée par chaque base de données de blockchain synchronisée, il est presque impossible pour une seule personne - ou même un groupe de criminels bien organisé - de dissimuler un acte criminel.

Même si quelqu'un réussissait à transférer illicitement un tas de bitcoins sur son compte, ce succès serait de courte durée. Les bases de données de la blockchain échoueraient bientôt à se synchroniser et son méfait serait repéré.

Bitcoin, le premier cryptoasset du marché, a depuis été rejoint par de nombreux autres

Le bitcoin est le crypto-actif le plus connu, et sa devise vaut le plus car il a été le premier sur le marché. Mais il existe des tonnes d'autres crypto-actifs, et de nouveaux sont constamment créés.

La genèse de Bitcoin est teintée de mystère. L'inventeur de Bitcoin - et, par extension, de la technologie blockchain - serait un homme du nom de Satoshi Nakamoto. Cependant, l'identité de Nakamoto n'a pas encore été vérifiée, et il y a ceux qui croient que « lui » est un groupe de personnes.

Ajoutant un air étrange à ces origines obscures, l'anniversaire de Bitcoin est le jour d'Halloween : dans le sillage de la crise financière de 2008, Bitcoin est entré sur le marché le 31 octobre, présentant une alternative au système financier qui venait de faire faillite. Les écrits attribués à Nakamoto indiquent clairement que Bitcoin était destiné à être décentralisé (c'est-à-dire sous le contrôle d'aucune entité unique) et qu'au lieu d'être basé sur la confiance, son fonctionnement reposerait sur une preuve mathématique.

Après la crise financière de 2008, une atmosphère générale de colère et de désillusion s'est emparée du monde. Frustrés par le système financier mondial, les gens étaient enthousiasmés par les solutions possibles - ce qui est précisément ce que Bitcoin semblait être. Ainsi, Bitcoin a gagné du terrain et, au cours de la dernière décennie, est devenu ce qu'il est aujourd'hui.

Mais le modèle Bitcoin n'est pas la seule façon de faire les choses. D'autres crypto-actifs ont tracé leur propre chemin, soit en remplissant différentes fonctions, soit en utilisant des chaînes de blocs privées.

L'exemple le plus frappant est Ethereum. Contrairement à Bitcoin, qui utilise sa blockchain uniquement pour les transactions financières, Ethereum l'utilise pour distribuer et permettre la création collaborative de logiciels open source. Et son "actif natif", ou monnaie, s'appelle "éther".

La blockchain Ethereum, comme celle de Bitcoin, est cependant publique - ce qui n'est pas le cas pour tous les crypto-actifs.

Monero et Zcash, par exemple, utilisent tous deux des blockchains privées, ce qui signifie que vous devez avoir une autorisation spéciale pour accéder à la blockchain.

Généralement, les services financiers ont choisi d'adopter des blockchains privées – Monero et Zcash sont deux devises – car ils veulent tous deux tirer parti de l'efficacité de la technologie blockchain et préserver la confidentialité de leurs transactions financières.

Le monde de l'investissement et de la finance évolue, et les courageux et bien informés ont beaucoup à gagner

Avez-vous déjà envisagé de mettre de l'argent en bourse ? C'est effrayant – parce que, pour les non-informés, et même pour ceux qui sont au courant, il est très difficile de prédire ce qui va se passer. On pourrait donc penser qu'investir dans les crypto-actifs, qui sont relativement jeunes et volatils, serait extrêmement risqué. Mais c'est en fait une valeur sûre.

Les crypto-actifs tels que Bitcoin et la technologie blockchain qui les soutient peuvent complètement transformer le monde financier.

Tout comme le courrier électronique, sauf le courrier postal, la technologie blockchain peut renverser les systèmes bancaires traditionnels et centralisés.

Si vous avez raté le boom des dot-com de la fin des années 90 et du début des années 90 - si vous n'étiez pas l'une des personnes qui ont investi dans eBay ou Google alors qu'elles étaient encore des startups obscures - alors la technologie blockchain pourrait être votre mulligan.

En tant qu'atout, Bitcoin en est encore à ses balbutiements.

Un seul bitcoin peut être assez cher aujourd'hui, mais il est prévu qu'il y aura une forte appréciation future des prix. Au moment de la rédaction de cet article, la volatilité de Bitcoin - c'est-à-dire les fluctuations de sa valorisation - a diminué ; c'est un actif plus stable maintenant, et même si vous n'obtiendrez probablement pas les rendements exponentiels de quelqu'un qui a acheté pour dix dollars de bitcoin en 2010, vous ne subirez probablement pas non plus de pertes importantes.

Et Bitcoin ne devrait que devenir plus populaire. Actuellement, la plupart des entreprises traditionnelles n'acceptent pas les bitcoins, ce qui les rend peu pratiques pour les utilisateurs. Mais une fois que Bitcoin gagnera en popularité et que la convivialité augmentera, la demande commencera à augmenter - et le prix de Bitcoin augmentera également.

Dans l'intervalle, les crypto-actifs plus jeunes, tels qu'Ethereum, continuent d'être volatils, un état dans lequel ils resteront jusqu'à ce que leur valeur sous-jacente et leurs systèmes de support se révèlent fiables.

Alors attention : avant d'investir, familiarisez-vous avec les risques. Sinon, vous ne profiterez pas d'une opportunité ; vous jouerez simplement avec votre argent.

Investir dans des crypto-actifs n'est pas sans risque ; vous pourriez perdre votre argent

Calmez-vous! Avant de retirer vos économies et de tout investir dans des crypto-actifs, examinons en détail certains des dangers qui vont de pair avec l'investissement.

Danger numéro un : le problème de la spéculation des foules . En langage moins technique, c'est le danger du singe voir, singe faire.

Ce danger survient lorsque des tonnes de spéculateurs amateurs commencent à investir parce qu'ils voient d'autres personnes le faire. Aucun d'entre eux ne sait vraiment grand-chose de la valeur réelle de l'actif dans lequel il investit ou n'a tenu compte de la rationalité de son investissement. Ils sautent simplement dans le train en marche.

Cela se produit généralement lorsque des spéculateurs professionnels, qui, contrairement aux investisseurs, ne sont pas intéressés par le véritable mérite d'un actif particulier, commencent à l'acheter. Ces gens sont simplement là pour faire du profit, alors ils essaient d'acheter quand les prix sont bas et de vendre quand les prix sont élevés.

Désormais, si de nombreux spéculateurs commencent à acheter un seul crypto-actif, ce qui entraîne une augmentation du prix, d'autres spéculateurs moins expérimentés pourraient également être inspirés à acheter. Si le crypto-actif tombe en panne ou s'avère défectueux, ou si les spéculateurs professionnels vendent soudainement, ces spéculateurs amateurs risquent de perdre beaucoup d'argent.

Le danger numéro deux pourrait être appelé la mentalité « cette fois, c'est différent ».

Certains diront que les marchés apprennent de leurs erreurs, et donc, cette fois, il y aura plus de stabilité. Certaines personnes diront que les crypto-actifs ne ressemblent à rien de ce qui a jamais été vu auparavant, et donc, cette fois, les anciennes règles ne s'appliquent pas.

À un certain niveau, ces personnes auraient raison – les crypto-actifs sont différents. Mais ce n'est pas une raison pour laisser passer le bon sens.

Bien sûr, il n'est pas facile de mettre une valeur sur un cryptoasset. Ils sont tout simplement trop nouveaux et trop différents des actifs traditionnels. Mais, comme cela sera bientôt révélé, il existe des méthodes assez fiables pour déterminer la valeur sous-jacente de tout crypto-actif.

Alors n'oubliez pas : les investisseurs informés sont bien conscients des avantages potentiellement énormes - financiers et autres - que les crypto-actifs ont à offrir. Mais ils sont également conscients des dangers potentiels de l'investissement.

Diversifiez vos actifs afin qu'il n'y ait pas de corrélation ou de corrélation négative

Maintenant que vous êtes familiarisé avec les dangers de l'investissement, explorons quelques-uns des aspects les plus subtils de l'investissement. Lorsque vous construisez votre portefeuille de placements, vous devez garder à l'esprit deux choses : la corrélation et la diversification .

Les investissements doivent fonctionner ensemble, chaque actif complétant tous les autres.

Maintenant, vous ne serez probablement pas surpris d'apprendre que différents actifs réagissent au marché de différentes manières. Ainsi, par exemple, les actions ne réagissent pas à l'économie de la même manière que les obligations. Lorsque l'économie se porte bien, les prix des actions augmentent et les prix des obligations baissent. Pourquoi? Eh bien, dans une économie en plein essor, les investisseurs veulent placer leur argent sur le marché boursier, et non le placer dans des obligations, qui sont généralement plus sûres.

La mesure dans laquelle la réponse d'un actif au marché diffère de celle de tout autre actif peut être décrite en termes de corrélation.

Par exemple, les actions et les obligations ont une corrélation négative , c'est-à-dire qu'elles réagissent aux événements économiques de manière opposée. C'est souhaitable, mais pas idéal. Le meilleur type de corrélation est la corrélation nulle , lorsqu'un type particulier d'événement économique affecte un actif mais aucun des autres, et vice versa.

Et c'est là qu'intervient la diversification. Par exemple, avoir un portefeuille composé à la fois d'actions et d'obligations est un exemple de diversification, et c'est une sage décision, puisque vous serez prêt à affronter les hauts et les bas.

Mais il existe un autre type de corrélation - la corrélation positive , qui, en termes simples, revient à mettre tous ses œufs dans le même panier. C'est quand le même événement économique affecte tous vos actifs de la même manière.

Avec les crypto-actifs, il est beaucoup plus facile d'éviter la corrélation positive et le risque global car il est plus facile de se diversifier.

Par exemple, supposons que vous ayez déjà un portefeuille d'actions et d'obligations. Vous pourriez augmenter la diversification en ajoutant des crypto-actifs, vous protégeant ainsi contre les défaillances traditionnelles du marché, qui auront probablement peu d'effet sur vos crypto-actifs. Soit il n'y aura aucun effet, car la plupart des crypto-actifs sont zéro corrélés avec les marchés traditionnels, soit vos crypto-actifs peuvent prendre de la valeur, car les gens pourraient être frustrés par le marché boursier et se tourner vers les crypto-monnaies. Dans tous les cas, vous gagnez.

Vous pouvez acheter des crypto-monnaies de différentes manières, mais observez la diversité de leurs paires de trading

Peut-être vous sentez-vous prêt à acheter vos premiers crypto-actifs. Cela semble être la voie de l'avenir, et vous avez une idée assez claire de la façon d'éviter les pièges de l'investissement.

Et bien, pour acheter vos premiers cryptoassets, il va falloir ouvrir un compte sur un site d'échange comme Bitstamp ou GDAX.

À l'heure actuelle, l'éther et le bitcoin peuvent être achetés avec de la monnaie fiduciaire - c'est-à-dire de l'argent avec une valeur attribuée par le gouvernement, comme des euros ou des dollars - ou avec (certaines) autres crypto-monnaies. La plupart des crypto-monnaies ne peuvent pas être achetées avec de la monnaie fiduciaire, car les échanges ne veulent pas que les crypto-monnaies deviennent largement disponibles avant que leur stabilité ne soit complètement établie.

Mais une fois que vous avez acheté de l'ether ou du bitcoin, vous pouvez les utiliser pour acheter n'importe quel autre cryptoasset.

Une partie de ce qui rend les crypto-monnaies si utiles est la rapidité avec laquelle elles peuvent être transférées. Contrairement à la monnaie fiduciaire, qui doit être transférée d'une banque à une autre, la crypto-monnaie est un utilitaire MoIP ( money over internet protocol ) et peut donc être envoyée instantanément à un autre ordinateur.

Avant de commencer à trader, cependant, vous devriez avoir une idée de la force de la devise que vous souhaitez acheter.

Une façon de procéder consiste à examiner la diversité des paires de négociation du cryptoactif , qui est mesurée par le nombre de devises fiduciaires et/ou de cryptomonnaies pouvant être utilisées pour acheter ce cryptoactif. Plus un crypto-actif a de paires, plus il est robuste et fiable, en particulier lorsqu'il est associé à une monnaie fiduciaire. Pour voir quels crypto-actifs sont associés à quels fiat et/ou crypto-monnaies, consultez le site Web CryptoCompare.

Soyez intelligent dans votre investissement. Ne vous précipitez pas parce que tout le monde dit : « Achetez ! Acheter! Acheter!" Prenez un moment, faites des recherches et ne vous séparez de votre argent qu'une fois que vous vous êtes familiarisé avec le marché.

Après avoir investi dans un cryptoasset, vous pouvez le stocker de deux manières différentes

Imaginons que vous l'ayez fait - vous avez franchi le pas et acheté votre premier cryptoasset. C'est très excitant, mais et maintenant ? Où est-il stocké et comment y accéder ?

Eh bien, cela dépend en partie de vous. Chaque cryptoasset a une clé privée qui vous permet de le transférer à d'autres personnes qui possèdent leurs propres clés privées, donc tout ce que le stockage implique vraiment est de garder cette clé en sécurité.

Il y a deux façons de le faire - l'une rendra votre cryptoasset plus accessible mais le gardera moins sûr ; l'autre le gardera plus sûr mais le rendra moins accessible.

L'option numéro un s'appelle un hot wallet . "Chaud", dans ce contexte, signifie connecté à Internet. Ainsi, votre clé privée serait stockée dans le cloud, par exemple, ou sur un appareil avec accès à Internet.

L'option numéro deux est le stockage à froid , ce qui signifie simplement stocker votre clé privée hors ligne. Vous pouvez par exemple utiliser un disque dur protégé par un code PIN ou noter votre clé privée sur un morceau de papier et la stocker dans un coffre-fort ignifuge.

Les deux options comportent des avantages et des inconvénients.

Si vous optez pour le stockage à froid, personne ne peut accéder à vos actifs sans voler physiquement votre dispositif de stockage à froid. C'est formidable, car vous n'avez pas à vous soucier des pirates, mais il vous est difficile d'accéder rapidement à vos actifs quand et où vous le souhaitez.

Mais si vous optez pour un hot wallet, vous vous rendez vulnérable aux pirates et à la cybercriminalité.

Les actifs que vous négociez sur une plate-forme d'échange particulière peuvent généralement être stockés sur cette plate-forme également, ce qui vous profite car le stockage est généralement en partie un portefeuille chaud, en partie un stockage à froid, avec un tiers désigné protégeant votre clé privée.

Une option de stockage populaire est Coinbase. Vous pouvez choisir entre des portefeuilles chauds et un stockage à froid protégé par un tiers.

Mais attention : toutes les plateformes ne disposent pas de systèmes de stockage totalement sûrs. Faites attention aux échanges qui ont tendance à stocker plus d'actifs dans des portefeuilles chauds - ce sont les plus susceptibles d'être piratés.

Il y a quelques autres choses auxquelles l'investisseur vraiment innovant devrait prêter attention

Imaginons que vous ayez déjà acheté quelques crypto-actifs, mais que vous ne sachiez toujours pas comment calculer le risque que représente chaque nouvel investissement.

Si vous voulez vraiment être un investisseur innovant, vous devez faire plus que jeter un coup d'œil à la valorisation d'un crypto-actif ; vous devez également tenir compte de son livre blanc et de son avantage en matière de décentralisation .

Le livre blanc d'un cryptoasset est le document qui explique ce qu'il fait. Il doit exposer clairement comment il corrige les problèmes auxquels sont confrontés d'autres crypto-actifs et décrire, en détail, à la fois comment il se compare à la concurrence et comment il fonctionne.

Les livres blancs doivent être spécifiques, sans faute de frappe et faciles à comprendre. Le flou, les fautes d'orthographe et l'impénétrabilité sont tous des drapeaux rouges.

L'avantage de la décentralisation d'un cryptoasset est essentiellement son utilité en tant que service décentralisé.

Prenez Swarm City, par exemple. Cette application fonctionne sur Ethereum et vise à offrir à quiconque la possibilité de créer sa propre entreprise en lui permettant de payer et d'être payé entre pairs, sans que des sociétés intermédiaires telles qu'Airbnb et Uber ne prennent une part.

Il y a trois autres choses qu'un investisseur innovant prendra en compte : la communauté , les développeurs et le modèle d'émission .

Un cryptoasset digne de confiance sera situé au sein d'une communauté de confiance et soutenu par des développeurs compétents. En d'autres termes, les personnes qui y travaillent doivent être expérimentées et les membres de la communauté de l'actif doivent être impliqués, soit en investissant dans l'actif, soit en travaillant comme mineurs.

Enfin, un cryptoactif solide devrait avoir un modèle d'émission équitable. Les modèles d'émission expliquent la distribution des actifs natifs - c'est-à-dire la quantité de monnaie qui sera distribuée au total - ainsi que le nombre de mineurs et de développeurs et la quantité de monnaie qui leur sera donnée.

Gardez un œil attentif sur les modèles d'émission qui récompensent indûment les mineurs et les développeurs, leur donnant ainsi un pouvoir concentré sur l'actif. De tels modèles sont à la fois injustes et dangereux, car les autres investisseurs seront à la merci des caprices et du mauvais jugement des mineurs/développeurs.

De plus, assurez-vous que l'offre initiale du cryptoasset n'est pas trop élevée. Si tel est le cas, sa valeur restera probablement faible en raison de la sursaturation du marché.

C'est à peu près ça. Le reste – et comment vous choisissez d'investir – dépend de vous !

Conclusion

Les crypto-actifs présentent une énorme opportunité d'investissement - le genre qui est rarement disponible pour les investisseurs novices. Mais, avant de vous lancer dans le grand bain, vous devez absolument vous familiariser avec le marché et ce que signifie investir dans les crypto-actifs.

Lisez les livres blancs et faites attention aux bords de la décentralisation ; gardez un œil sur la diversité des paires de trading et stockez vos crypto-actifs en toute sécurité. Et rappelez-vous : vous pourriez perdre votre argent. Si vous connaissez les risques et faites des recherches, les crypto-actifs peuvent s'avérer un excellent investissement.