Crowdstreet frente a REIT 2023

Los fideicomisos de inversión en bienes raíces (REIT) y las plataformas de financiación colectiva como CrowdStreet se han convertido en opciones populares para quienes buscan invertir en bienes raíces. Sin embargo, las dos opciones tienen claras diferencias en términos de estructura de inversión, accesibilidad y rendimientos potenciales. En este artículo, desglosaremos las diferencias clave entre los REIT y CrowdStreet, y lo ayudaremos a determinar qué opción puede ser la mejor opción para sus objetivos de inversión.

Estructura de inversión

Los REIT son empresas que poseen y operan propiedades inmobiliarias generadoras de ingresos, como edificios de apartamentos, centros comerciales y edificios de oficinas. Están obligados a distribuir al menos el 90% de sus ingresos imponibles a los accionistas en forma de dividendos, lo que los convierte en una opción popular para aquellos que buscan un flujo constante de ingresos de sus inversiones. Los REIT se negocian en las principales bolsas de valores, lo que los hace fácilmente accesibles para el público en general.

CrowdStreet, por otro lado, es una plataforma de financiación colectiva que conecta a inversores acreditados con promotores inmobiliarios y patrocinadores que buscan recaudar capital para sus proyectos. Los inversores acreditados son personas que cumplen con ciertos requisitos de ingresos y patrimonio neto establecidos por la Comisión de Bolsa y Valores (SEC). Estos requisitos se establecen para proteger a los inversores menos sofisticados de los riesgos de invertir en negocios inmobiliarios privados.

Accesibilidad

Los REIT cotizan en bolsa, lo que significa que cualquier persona puede comprar acciones y convertirse en accionista de la empresa. Esto los hace accesibles a una amplia gama de inversores, independientemente de su patrimonio neto o nivel de ingresos. Además, los REIT se pueden comprar a través de una cuenta de corretaje tradicional, lo que facilita su compra y venta.

CrowdStreet, por otro lado, solo está disponible para inversores acreditados. Esto significa que solo las personas con un cierto nivel de ingresos o patrimonio neto pueden invertir en las ofertas que se ofrecen en la plataforma. Además, debido a que las ofertas de CrowdStreet son privadas, solo se pueden comprar a través de la plataforma y no se pueden comprar ni vender en un mercado secundario.

Rendimientos potenciales

Los REIT tienen el potencial de proporcionar un flujo constante de ingresos en forma de dividendos, pero el potencial de revalorización del capital es limitado. Esto se debe a que los REIT deben distribuir la mayor parte de sus ingresos a los accionistas, lo que deja menos dinero para que la empresa reinvierta en las propiedades e impulse el crecimiento.

Las ofertas de CrowdStreet, por otro lado, tienen el potencial de generar mayores rendimientos, pero también conllevan un mayor nivel de riesgo. Debido a que los acuerdos de CrowdStreet son privados, no están obligados a divulgar información financiera al público, lo que dificulta la evaluación del riesgo y los beneficios potenciales de un acuerdo en particular. Además, los acuerdos inmobiliarios privados generalmente se consideran más riesgosos que los REIT que cotizan en bolsa.

Diversificación

La diversificación es un aspecto importante de cualquier estrategia de inversión. Implica distribuir sus inversiones entre diferentes clases de activos y sectores para minimizar el riesgo y maximizar los rendimientos. Tanto los REIT como CrowdStreet pueden ofrecer oportunidades de diversificación, pero de diferentes maneras.

Invertir en REIT le permite poseer una parte de múltiples propiedades inmobiliarias en diferentes sectores, como comercio minorista, oficinas y atención médica. Esto puede proporcionar diversificación dentro de la clase de activos inmobiliarios. Sin embargo, los REIT todavía se consideran una inversión de una sola clase de activos y es posible que no proporcionen tanta diversificación como invertir en una combinación de clases de activos.

CrowdStreet, por otro lado, le permite invertir en proyectos inmobiliarios específicos, que pueden proporcionar diversificación en diferentes tipos de propiedades, ubicaciones y patrocinadores. Esto puede proporcionar un nivel de diversificación que la inversión en REIT por sí sola no puede proporcionar. Sin embargo, es importante tener en cuenta que la diversificación en el crowdfunding inmobiliario aún es limitada, ya que solo puede invertir en una pequeña cantidad de acuerdos en comparación con un fondo mutuo o ETF.

Liquidez

La liquidez se refiere a la facilidad y rapidez con la que se puede comprar y vender una inversión. Los REIT cotizan en bolsa en las principales bolsas de valores, lo que los hace altamente líquidos. Esto significa que puede comprar y vender acciones de REIT en cualquier momento durante el horario de mercado y al precio de mercado actual.

CrowdStreet, por otro lado, es menos líquido. Debido a que las transacciones en la plataforma son privadas y no se negocian en una bolsa pública, puede llevar más tiempo comprar y vender acciones. Además, el precio al que puede vender sus acciones puede ser diferente del precio que pagó, según el desempeño de la operación. Esto es algo que debe tenerse en cuenta al invertir en acuerdos inmobiliarios privados a través de CrowdStreet.

Tarifa

Tanto los REIT como CrowdStreet vienen con su propio conjunto de tarifas. Los REIT generalmente cobran tarifas de administración y otros gastos, que pueden afectar sus rendimientos. Además, debido a que los REIT cotizan en bolsa, también puede estar sujeto a tarifas de corretaje al comprar y vender acciones.

CrowdStreet, por otro lado, generalmente cobra una tarifa de originación, que es una tarifa que cobra el patrocinador para recaudar capital para el proyecto. Además, CrowdStreet también cobra una tarifa de plataforma, que es una tarifa por usar la plataforma para acceder e invertir en ofertas. Es importante comprender las tarifas involucradas en cualquier inversión y compararlas con los rendimientos potenciales antes de tomar una decisión.

Pensamientos finales

En conclusión, tanto los REIT como CrowdStreet pueden ofrecer diversificación, liquidez y rendimientos potenciales, pero de diferentes maneras. Los REIT cotizan en bolsa, son de fácil acceso y proporcionan ingresos estables, pero tienen un potencial limitado de revalorización del capital. CrowdStreet, por otro lado, solo está disponible para inversores acreditados y ofrece acceso a acuerdos de bienes raíces privados con potencial para mayores rendimientos, pero también viene con un mayor nivel de riesgo y menos liquidez. Haga clic aquí para probar CrowdStreet hoy. Es importante considerar sus objetivos de inversión, tolerancia al riesgo y otros factores al decidir qué opción puede ser la mejor para usted.