ما هي صناديق المؤشرات وكيف تعمل؟

إذا لم يكن الاختيار اليدوي للأسهم أو السندات هو فكرتك عن الوقت المناسب ، وكنت تفضل نهجًا سلبيًا للتداول ، فيجب عليك التفكير في صناديق المؤشرات. سنرشدك خلال كل ما تحتاج لمعرفته حول هذه الأموال ، من كيفية إنشائها إلى الفوائد التي تقدمها.

تعريف صندوق المؤشر

إذن ، ما هي صناديق المؤشرات؟ صندوق المؤشر هو نوع من الصناديق المشتركة التي تتعقب مؤشر سوق معين ، مثل مؤشر ستاندرد آند بورز 500 (S&P 500) أو مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA). صناديق المؤشرات هي أدوات استثمار سلبية ، مما يعني أن مدير المحفظة لا يديرها بنشاط. بدلاً من ذلك ، تتم إدارة صناديق المؤشرات بطريقة تتعقب المؤشر المرتبط بها.

لنفترض أنك تتطلع إلى الاستثمار في صندوق مؤشر. من خلال القيام بذلك ، فأنت تستثمر في جميع الشركات التي تشكل مؤشرًا معينًا بدلاً من الاستثمار في شركة واحدة. تتعقب صناديق المؤشرات تقريبًا كل مؤشر رئيسي في سوق الأسهم والسندات. يمنح هذا المستثمرين قدرًا كبيرًا من المرونة عند اختيار الصندوق الذي يناسب احتياجاتهم على أفضل وجه.

يمكن للمؤشر تتبع جميع الأسواق المالية تقريبًا. بعض صناديق المؤشرات الأكثر شيوعًا هي S&P 500 و DJIA و Bloomberg US Aggregate Bond Index و Nasdaq Composite Index و MSCI EAFE Index ، الذي يتتبع الأسهم الأجنبية.

إطار صناديق المؤشرات

إذا كنت لا تزال غير واضح بشأن كيفية عمل صناديق المؤشرات ، فإن أفضل مكان للبدء هو فهم أنها نوع من الصناديق المشتركة ، وتسمى أيضًا أداة الاستثمار. إنهم يجمعون الأموال من العديد من المستثمرين ويستثمرونها عن طريق شراء كل أو مجموعة مختارة من الأوراق المالية التي تشكل المؤشر المرتبط.

على سبيل المثال ، SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) هو صندوق مؤشر يتتبع مؤشر S&P 500. يحتفظ صندوق المؤشر منخفض التكلفة هذا بجميع الأسهم البالغ عددها 500 بنفس النسب كما هي ممثلة في المؤشر. هذا يعطي صندوق SPY نفس المخاطر والعائدات لمؤشر S&P 500 القياسي.

تجدر الإشارة إلى أن مديري الصناديق يحاكيون المؤشر من خلال الاستثمار في نفس الأسهم والسندات بشكل متناسب مع المؤشر الذي يتتبعونه. يتم ذلك باستخدام تقنية تسمى النسخ المتماثل الكامل. ومع ذلك ، في بعض الحالات ، قد لا يتمكن مدير الصندوق من شراء جميع الأوراق المالية في المؤشر. عندما يحدث هذا ، قد يستخدمون تقنية تحسين لتحقيق مخاطر وعوائد مماثلة ولكن باستثمار أقل.

بمجرد أن تتعلم الحبال ، يمكنك البدء في اختيار صناديق المؤشرات المثالية لمحفظتك. لتحديد أفضل صناديق المؤشرات للاستثمار فيها ، يجب الانتباه إلى نسبة المصروفات ، ومتطلبات الحد الأدنى للاستثمار ، إن وجدت ، وهدفك الاستثماري. بعد فتح حساب وساطة لدى وسيط أسهم موثوق عبر الإنترنت وشراء الأسهم ، يجب عليك متابعة محفظتك وإعادة توازنها حسب الحاجة.

مزايا صناديق المؤشرات

تقدم صناديق المؤشرات العديد من المزايا مقارنة بأنواع الاستثمارات الأخرى ، مما يجعلها واحدة من أكثر طرق الاستثمار شيوعًا. تشمل بعض المزايا الأكثر قيمة ما يلي:

مصاريف أقل

عادة ما يكون لصناديق المؤشرات نفقات أقل من الصناديق المشتركة المدارة بنشاط. هذا بسبب عدم إدارتها بشكل نشط وبالتالي لا تتطلب منك دفع نفس الرسوم. الشيء الوحيد الذي يتتبعه مديرو الصناديق هو الأصول الأساسية ، وهي عملية لا تستغرق وقتًا طويلاً ولا تتطلب نفس القدر من العمالة والموارد.

عند معرفة ما هي صناديق المؤشرات ، من الجدير بالذكر أن التكلفة الوحيدة المرتبطة بها هي نسبة المصروفات ؛ تقدم بعض الصناديق نسبة مصروفات صفرية ، بينما تكلف البعض الآخر أقل من واحد بالمائة.

تنويع

تقدم صناديق المؤشرات للمستثمرين التنويع الفوري. هذا لأنهم يتتبعون سلة من الأصول ، مما يساعد على توزيع المخاطر. على سبيل المثال ، سيكون لدى صندوق المؤشر الذي يتتبع مؤشر S&P 500 500 سهم مختلف في محفظته. لذلك ، يمنحك الاستثمار في S&P 500 وصولاً فوريًا إلى 500 شركة. يعد هذا أكثر تنوعًا من الاستثمار في سهم واحد ، مما يعرضك لمخاطر تعرض تلك الشركة لأدائها الضعيف أو المتدني.

بساطة

الآن بعد أن تعرفت على ماهية صناديق المؤشرات وكيف تعمل ، فأنت تدرك أنها تمثل استثمارات بسيطة للغاية. ليست هناك حاجة لمحاولة اختيار أفضل الأسهم أو تحديد الوقت المناسب للسوق. كل ما عليك فعله هو الاستثمار في صندوق مؤشر يتتبع فئة الأصول التي تهتم بها ، وسيكون لديك تعرض فوري لهذا السوق. هذا يجعل صناديق المؤشرات مثالية للمستثمرين المبتدئين أو أولئك الذين لا يرغبون في إدارة استثماراتهم بنشاط.

عوائد أعلى

على المدى الطويل ، تفوقت صناديق المؤشرات منخفضة التكلفة على الصناديق المدارة بنشاط. هذا لأنه من الصعب جدًا على مديري الصناديق التغلب على سوق الأسهم. في الواقع ، أظهرت الدراسات أن الغالبية العظمى من مديري الصناديق يضعفون أداء السوق. الاستثمار في صناديق المؤشرات يجعلك على الأرجح تكسب عوائد أعلى مما لو كنت قد استثمرت في الصناديق المدارة بنشاط.

نظرًا لأن الصناديق المدارة بشكل سلبي لا تحاول التغلب على السوق ولكنها تحاول مطابقة خصائص المخاطر والعائد الإجمالية ، فإنها تحمل مخاطر أقل وتسمح بعوائد أعلى. تعتبر صناديق المؤشرات خيارًا ممتازًا لأولئك الذين يرغبون في استثمار أموالهم وينسون أنهم فعلوا ذلك حتى يحين الوقت لجني الفوائد. تعتبر بشكل عام محفظة كبيرة لحسابات التقاعد.

الحد الأدنى

دعونا نلخص ما هي صناديق المؤشرات. إنها نوع من الصناديق المشتركة التي تتبع سلة من الأصول ، مما يساعد على توزيع المخاطر. صناديق المؤشرات لديها القدرة على تحقيق عوائد أعلى من الصناديق المشتركة المدارة بنشاط على المدى الطويل.

إذا كنت مستثمرًا مبتدئًا أو لا ترغب في إدارة استثماراتك بنشاط ، فقد تكون صناديق المؤشرات هي الاختيار الصحيح. أيضًا ، نظرًا لأن هذه الصناديق تُدار بشكل سلبي ، فإن لديها فرصة أقل في أداء السوق بشكل ضعيف. أخيرًا ، تكون رسوم صندوق المؤشرات عمومًا أقل من رسوم صناديق الاستثمار المشتركة المدارة بنشاط.