فهم نقابات الاستثمار
نشرت: 2023-08-07هل فكرت يومًا في الالتقاء ببعض أصدقائك المقربين؟ شراء تذكرة عملاقة أو الاستثمار المشترك في شركة ناشئة واعدة؟ علاوة على ذلك ، هل سبق لك أن أولت أي اهتمام لإمكانية الحصول على رأس مال جديد لعملك؟ بدلاً من الاعتماد على المستثمرين المؤسسيين ، يمكنك استكشاف التمويل من مجموعة خاصة من الأفراد أو مستثمر في المرحلة الأولية.
الوظائف ذات الصلة: ما هي العوامل التي تؤثر على قرارات الاستثمار للمستثمرين في صناديق الاستثمار المشترك
إذا كان الأمر كذلك ، فيجب عليك قراءة هذا المنشور المحدد على المدونة. يرجى ترك هذه الصفحة بمنظورات جديدة وأفكار جديدة.
ما هي نقابات الاستثمار بالضبط؟
نقابة الاستثمار هي هيكل قانوني يمكّن العديد من المستثمرين المشاركين من تجميع أموالهم ومعرفتهم واتصالاتهم لإجراء استثمار مشترك في فئات الأصول المختلفة. تشمل فئات الأصول هذه الأسهم الخاصة والاستثمارات الناشئة والعقارات والعملات المشفرة.
الاستثمار في بدء التشغيل هو مثال ممتاز على ذلك. وهكذا يطلق على نقابة الاستثمار اسم نادي الاستثمار أو نادي الملاك.
يجب على كل مستثمر أن يوقع اتفاقية نقابة تحدد حقوقه ومسؤولياته. قيادة المستثمرين للعثور على العقود والتفاوض عليها وإدارتها.
يقدم المستثمرون المشاركون النقد وربما اتصالات الشبكة والخبرة.
فوائد نقابات الاستثمار
يوفر الاستثمار في شركة من خلال نقابة العديد من المزايا - للمستثمرين والشركة.
المستثمرون:
الوصول إلى مجموعة متنوعة من الاستثمارات الخاصة
من خلال تجميع الموارد ، يمكن للشركاء تحقيق الحد الأدنى من المتطلبات المفروضة على حجم التذكرة للمشاركة في صفقة. ينتج عن ذلك مجموعة متنوعة من الاستثمارات المحتملة ، وتنويع محسن للأصول ، وتقليل المخاطر.
خبرة المستثمر الرائد
سيستفيد الشركاء من خبرة وخبرة المستثمر الرئيسي في تحديد مصادر الاستثمار وتقييمها والتفاوض بشأنها.
لا عبء
غالبًا ما يتعامل المستثمر الرئيسي مع الجوانب الإدارية للاستثمار. هذا هو عادة تعويض نقدي أو نسبة مئوية من الأرباح إذا كان الاستثمار ناجحًا. هذا يضمن عدم وجود عبء الإدارة لتحمله.
اقرأ أيضًا: العقبة الرئيسية بالنسبة إلى الذكاء الاصطناعي هي نقص الرقائق القوية
شركة:
التمويل البديل
بالإضافة إلى أشكال التمويل التقليدية ، مثل رأس المال الاستثماري (VC) ، يمكن أن تكون نوادي الاستثمار مصدر تمويل بديل. تعتبر النقابات الاستثمارية مفيدة بشكل خاص في المراحل الأولى من تطوير الشركة ، وبين جولات التمويل ، وعند محاولة ملء جولة.
جدول الأحرف الكبيرة النظيف (أو "جدول الأحرف الكبيرة")
تقلل نقابة الاستثمار من عبء العمل الإداري من خلال وجود صاحب مصلحة واحد فقط على طاولة الحد الأقصى. هذا يبسط سقف إدارة الجدول.
هيكل المساهمين الهزيل
من جانب الشركة ، سيظهر النادي فقط كمساهم على طاولة الحد الأقصى. لذلك ، فإن نقابة الاستثمار هي طريقة جيدة لتجميع المساهمين على طاولة الحد الأقصى. يشار إلى هذا باسم "هيكل المساهمين الهزيل". يفيد الشركة المستهدفة من خلال تقليل العبء الإداري المرتبط بإدارة المساهمين ومقدار التدبير المنزلي الذي يجب القيام به داخل الشركة المستهدفة.
الأطراف المتنوعة المعنية
يمكن لإشراك أشخاص أكثر تنوعًا أن يفيد الشركة ، لا سيما في أنشطة التسويق والعلامات التجارية الاجتماعية لأنها تسمح بشكل غير مباشر ببيع المزيد من التذاكر الصغيرة. يمكن أن يكون هذا صحيحًا عندما يتعلق الأمر بجهود التسويق.
العوامل المؤثرة على نقابة الاستثمار
سواء أكانت تتبع إستراتيجية متخصصة في مشروع البذور ، أو نهج دورة حياة كاملة ، أو كل شيء بينهما ، فإن كل شركة ناشئة تمتلك خصائص تحدد مدى ملاءمتها لنقابة المشاريع الأولية.
فيما يلي بعض العوامل التي قد تؤثر على نقابة الاستثمار.
الاستعداد للقيادة أو الالتزام بذلك
يعتبر جانب القيادة هذا وثيق الصلة بشكل خاص عند التعامل مع الأموال المخصصة للمبتدئين فقط لأن العديد من الشركات لديها هدف واضح يتمثل في المشاركة فقط في جولة تأتي جنبًا إلى جنب مع شريك نقابي رئيسي لجهة خارجية.
اعرف هدفك
أولا تحديد هدف النقابة. هل الهدف هو امتلاك عقار مقابل دخل إيجار طويل الأجل (خاضع للضريبة كاستثمار)؟ أو لبناء عقار لبيعه بسرعة لتحقيق ربح (حيث تعتبر الشركة متاجرة).
هيكل العمل الصحيح
تحدد الإستراتيجية هيكل العمل. استثمر رسميًا في شركة محدودة أو شراكة ذات مسؤولية محدودة أو ثقة. يجب على مؤسسي النقابة السعي للحصول على مساعدة الخبراء بشأن الهيكل. يتم تنظيم خطط الاستثمار الجماعي وصناديق الاستثمار البديلة وتتطلب مديرين أكفاء.
أدوار الأعضاء
حدد دور كل عضو نقابة. تجنب النزاعات بإعطاء رأي لكل أعضاء النقابة في إدارة النقابة. يجب الاستعانة بمصادر خارجية للخدمات القانونية والمحاسبية والتأجيرية. يتعامل وكيل الإدارة مع قضايا المستأجرين ، ويحتفظ بالسجلات ، ويوزع المدفوعات حسب الحاجة.
الأوراق القانونية
يجب أن تتضمن المستندات القانونية ميزات إضافية مهمة.
يتضمن تحديد نوع العقار الذي سيتم الاستثمار فيه ، ومدة الاستثمار ، ومقدار الدعم الذي يجب أن يدعمه كل عضو ، وما إذا كان سيقترض أكثر.
اقرأ أيضًا: فهم منح البراءات: دليل شامل للمخترعين
تحقق من الحجم
تتطابق أحجام لدغات بعض الشركات مع حجم فحص البذور النموذجي. لدغات من خمسة إلى سبعة أرقام ممكنة.
لا يهتم الآخرون بحجم الشيك ولديهم الكثير من الفسحة لأن كل ذلك يعود إلى خيار الجولة التالية. يقرر آخرون أحجام فحص البذور المستديرة باستخدام طرق مختلفة.
لسوء الحظ ، نادرًا ما يحتوي موقع الويب الخاص بالشركة على هذا الرقم ، لذلك من المهم أن تسأل خلال الاجتماع الأول.
درجة مشاركة المستثمر الرئيسي بعد التمويل
هناك تنوع كبير في كيفية تعامل شركات رأس المال الاستثماري مع المشاركة خارج جولة التأسيس. في المرحلة الأولية ، قد تكون مشاركة الشركاء ضئيلة أو غير موجودة بالنسبة للشركات الأكبر التي تعمل عبر دورة حياة المنتج بأكملها وتجري الكثير من الاستثمارات في المراحل المبكرة.
متطلبات مقعد مجلس الإدارة
تتطلب مشاركة الشريك في بعض الأحيان بعد التمويل الأولي مقعدًا في مجلس الإدارة.
يمكن أن تكون رقصة مقعد لوحة مرحلة البذور بسيطة أو معقدة ، اعتمادًا على مظهرك. قد يسعى العديد من المستثمرين للحصول على مناصب في مجلس الإدارة على الرغم من عدم حاجتهم إليها. في بعض الأحيان ، ترغب الشركات في تجنب تحديد وقت أي شخص للقيام بهذا الدور ، وفي بعض الأحيان تفعل ذلك.
هذا يعتمد على مشاركة الشريك في الشركة. تقبل الشركات الأخرى الإجراءات الفاصلة مثل صفة مراقب مجلس الإدارة الرسمي وحقوق المعلومات.
افكار اخيرة
قم بتجميع نقابة البذور مثل اللغز. يمكن بناء السمات الصحيحة لجولة تمويل بدء التشغيل بإحدى طريقتين: عن طريق اختيار النشاط التجاري الأنسب أو عن طريق الجمع بين العديد من المشاركين الذين يوفر كل منهم بعض السمات المطلوبة.
